第9章工具变量法9.1联立方程偏差例农产品市场均衡模型.PDFVIP

© 陈强，《计量经济学及Stata 应用》，2014 年。请勿上传或散发。 第 9 章 工具变量法 9.1 联立方程偏差 例 农产品市场均衡模型  d 需求 q  p u ( )  t s t t q   p v (供给) t t t  d s 均衡 qt qt ( )  1 令q qd qs ，可得 t t t q p u t t t  q   p v    t t t 两个方程中的被解释变量与解释变量完全一样。如果直 接作回归 OLS q p ，估计的是需求函数还是供给函数？ t t 2 图9.1 需求与供给决定市场均衡 把线性方程组中的(p , q ) 看成是未知数( 内生变量) ，把 t t (u , v ) 看作已知，可求解 (p , q ) 为 (u , v ) 的函数，故 t t t t t t 3 ˆ ˆ Cov(p ,u ) 0 ，Cov(p ,v ) 0 。因此，OLS 估计值, 不是,  t t t t 的一致估计量。 称这种偏差为“联立方程偏差”(simultaneity bias)或“内 生变量偏差”(endogeneity bias) 。 例 宏观经济模型中的消费函数 C Y   t t t    Y C I G