中国金融控股公司加重责任制度研究以德隆案例、光大国投案例为视角研究.pdf

论文指导小组成员名单 季立刚 教授 胡鸿高 教授 张建伟副教授 脚Y脚1㈣9㈣翻聊6㈣鳄 目 录 中文摘要………………………………………………．…．1 Abstract………………………………………………．…．2 引言…………………………………………………．．…．4々I商…………………………………………………··…·鼍 第一章．研究中国金融控股公司加重责任的现实依据…………………6 第一节中国金融控股公司的发展状况…………………………………6 第二节中国金融控股公司的立法现状…………………………………6 第二章．德隆系金融控股公司的架构和运作所暴露出的法律问题………．．9 ‘ 第一节德隆系金融控股公司的架构…………………………………。．9 一．德隆系的金融体系………………………………．．．………9 二．事实上的金融控股公司——E海友联…………………………．10 第二节德隆系金融控股公司的违法运作………………………………11 一．侵占或挪用金融子公司财产…………………………………11 二．违法从事高风险业务………………………………………12 三．欺诈行为………………………………………………．12 第三节德隆系金融控股公司运作暴露出的法律问题……………………．．13 一．金融控股公司法律制度的缺失………………………………．13 二．金融控股公司控制权的滥用………………………．。…．．。…．．14 三．金融控股公司道德风险的逆向激励……………………………15 四．金融控股公司债权人等利益相关者保护制度的缺失………………．16 第三章．金融控股公司的加重责任………………………………17 第一节．金融控股公司加重责任的监管政策和立法………………………17 一．监管政策规定的控股公司加重责任形式．．………………………17 二．立法规定的控股公司加重责任形式……………………………20 第二节金融控股公司加重责任的理论解释……………………………．21 一．成本支付假设……………………………………………2l 二．饿狼假说………………………………………………．’22 三．市场自律假设……………………………………………23 四．企业责任原理……………………………………………23 五．公共选择理论……………………………………………24 第三节金融控股公司加重责任的法理基础……………………………．24 一．“权利一义务”角度………………………………………．．25 二．“权力一权利”角度………………………………………．．25 第四节加重德隆的责任——金融控股公司加重责任对德隆的适用……………26 一．金融控股公司加重责任的法律移植……………………………26 二．金融控股公司加重责任对德隆的适用．…………………………27 第四章．“光大国投事件引发的再思考—金融控股公司加重责任的比较分析30 第一节“光大国投”事件——金融控股公司加重责任在中国的一次实践………30 第二节金融控股公司加重责任引发问题的讨论…………………………30 一．子公司风险在控股公司层面的复制……………………………30 二．与公司法人人格否认制度的冲突……………………………．．31 三．侵犯其他子公司的财产权…………………………………．．33 四．不公平对待自然人股东与公司股东……………………………33 五．限制金融控股公司的发展…………………………………．．34 第五章．中国金融控股公司加重责任的若干立法和司法建议…………．．．36 第一节金融控股公司加重责任的制度价值……………………………．36 第二节中国金融控股公司加重责任立法的可行性分析……………………37 一．立法理念的可行性………………………………………．．37 二