《金融风险管理》信用风险和管理（上）幻灯片.ppt

信用评分法的应用 一、房地产贷款信用分析 房地产信用分析主要考察以下两方面的的因素： 1、申请人的还款意愿和还款能力 2、用做抵押的住房的价值及其抵押权登记。 （一）还款意愿与还款能力分析 还款意愿是指借款者按时偿还贷款本息的意愿，与借款者的道德素质、人品相关。 还款意愿分析主要是调查申请人的还款记录和信用档案、了解申请人的人品、生活习惯与作风、婚姻家庭等情况。 还款能力是指借款者按时偿还贷款本息的能力。其影响因素包括借款者的收入和负债状况 还款能力是指借款者按时偿还贷款本息的能力。其影响因素包括借款者的收入和负债状况。 进行还款能力分析的时候，经常使用以下两个指标：住房债务收入比（GDS）和总债务收入比（TDS）。 贷款机构一般会对这两个指标设定一个上限，高于这个上限，则不能予以贷款。在美国，GDS比率的上限一般在25%～30%之间，TDS比率的上限在35%～40%之间。 设立评分系统，纳入该系统的因素包括：GDS比率、TDS比率、年总收入、年龄、目前的工作稳定性等等。 设定一临界范围，计算出的总分值若低于临界范围下限，就拒绝贷款；高于临界范围上限，则可以考虑发放贷款；处于二者之间的，则由贷款委员会作出最终决定。 住房贷款评分系统 若总分值低于120分，则自动拒绝贷款申请；高于190分，信贷员可直接发放贷款。若分支介于120分和190分之间的，则需要由贷款委员会作出最终决定。 （二）用做抵押的住房的价值及其抵押登记权 对房屋进行对公正的资产评估，确保房屋购买价格与市场价格相符，同时应确保该住房未被用作其他的抵押。 在抵押合同签订后的一段时间内，必须向当地房产产权登记机关申请抵押登记并提交：抵押合同当事人的身份证明、抵押双方当事人共同提交的抵押登记申请书、经公证的借款合同、抵押合同和《房屋所有权证》等有关文件。 二、个人消费信贷和小企业贷款 个人消费信贷的信用分析与住房按揭贷款的信用分析的比较： 1.基本上类似住房按揭贷款。 2.个人消费信贷一般没有担保物，所以在进行信用分析时，分析的重点是申请人的还款意愿和还款能力 3.银行多采用信用评级模型来决定是否向客户提供贷款。评分的因素更多的集中于个人特征，如收入、GDS比率、TDS比率等等。 小企业贷款的信用分析主要考察企业本身的经营状况、现金流情况、贷款用途等因素，也包括企业主的信用记录、个人资产方面的分析。 对小企业贷款不花费大成本进行复杂的信用分析和监督的原因： 1、小企业的贷款金额通常很小，银行收益较少，不值得花大成本去进行复杂的信用分析和监督。 2、小企业通常为个人业主制或合伙制，没有公开的财务数据，甚至本身财务制度就不健全，财务信息不充分，因此不能进行较为复杂的信用分析。 三、中型工商企业信用分析 中型工商企业信用分析集中于企业本身，主要有5C分析法以及现金流分析和财务比率分析。 5C分析法： 道德品质(Character) 才能(Capacity) 资本实力(Capital) 担保(Collateral) 经营环境条件(Condition) （一）5C分析法 5C分析法可以帮助信贷员了解企业的一下情况： 1、生产（衡量才能和经营环境） 2、管理（衡量品德和经营环境） 3、营销（衡量经营环境） 4、资本（衡量资本和担保） 5C分析法具有较强的主观色彩：哪些因素需要考虑和这些因素的权重都没有统一的标准。 (二）现金流分析 现金流分析帮助信贷员了解企业的经营、投资和融资过程中产生的净现金流状况，以便预测企业的还款能力。 现金流分析特别重要的原因： 1、只有现金流特别是经营活动产生的稳定的现金流才是企业还款的可靠来源； 2、由于企业的会计信息都是基于权责发生制原则来记录的，账面上的盈利不等于实际收到的现金，需要关注账面盈利的同时，分析现金流状况。 企业的现金流量表得到的办法： 1.直接法，即直接列出企业在经营、投资和融资过程中产生的现金流入和现金流出。 2、间接法，即从本期净利润出发，加入非现金调整项目，如计提的资产减值准备、固定资产折旧、无形资产摊销、处置固定资产、无形资产和其他资产损益等，构建出现金流量表。 直接法中的经营活动现金流量中的数据既可以从会计记录中获得，也可以在损益表中销售收入、销售成本等数据基础上，通过将权责发生制的收支数额转化为相应的现金收付制数额来确定。 转换的方法是： 销售现金收入=损益表中的销售收入-应收账款增加额（或+应收账款减少额） 购货现金支付=损益表中的销售成本+存货增加额（或-存货减少额）-应付账款增加额（或+应付账款减少额） 费用现金支付=营业费用+待摊费用、预付费用增加额（或-待摊费用、预付费用减少额）-应付费用、预提费用增加额（或+应付费用、预