中国康富国际租赁股份有限公司18年第一期资产支持票据募集说明书.pdf

中国康富国际租赁股份有限公司2018 年度第一期资产支持票据募集说明书 声明 发行本期债务融资工具在中国银行间市场交易商协会注册，注册 不代表交易商协会对本期债务融资工具的投资价值做出任何评价，也 不代表对本期债务融资工具的投资风险做出任何判断。投资者购买本 期债务融资工具，应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披露文件， 对信息披露的真实性、准确性、完整性和及时性进行独立分析，并据 以独立判断投资价值，自行承担与其有关的任何投资风险。 发起机构股东大会已批准本募集说明书，并承诺其中不存在虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性、及 时性承担个别和连带的法律责任。 发起机构负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证 本募集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。 凡通过认购、受让等合法手段取得并持有发起机构发行的本期资 产支持票据，均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。 发起机构承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行 义务，接受投资者监督。 截至募集说明书签署日，除已披露信息外，无其他影响偿债能力 的重大事项。 2 中国康富国际租赁股份有限公司2018 年度第一期资产支持票据募集说明书 目录 第一章释义 6  第二章资产支持票据的基本情况 28  第三章风险提示与风险防范措施 32  一、与本期资产支持票据相关的投资风险 32  二、与基础资产相关的风险 32  三、交易结构相关风险 34  四、发起机构/流动性支持机构相关风险 35  五、其他特有风险 44  第四章资产支持票据的交易结构 46  一、交易结构图 46  二、交易结构介绍 46  三、各当事方的权利与义务 47  第五章资产支持票据的信用增进方式 56  第六章发起机构、受托机构及相关中介机构的基本情况 58  一、发行机构的基本情况 58  （一）基本情况 58  （二）历史沿革 58  （三）发起机构股权结构及独立性 67  （四）发起机构主要子公司情况 71  （五）公司组织架构和治理结构 72  （六）公司董事、监事、高级管理人员及员工基本情况 85  （七）公司主营业务经营状况 88  （八）公司主要在建、拟建工程和未来三年投资计划 118  （九）公司未来发展规划 119  （十）行业现状及发展前景 120  （十一）发起机构财务报表及分析 146  二、受托机构基本情况 182  （一）基本情况 182  （二）历史沿革 182  （三）股权结构 183  （四）业务资质情况 183  （五）主要经营和财务数据 183  三、其他中介机构的基本情况 184  （一）托管银行：中国民生银行股份有限公司北京分行 184  （二）律师事务所：北京市圣大律师事务所 185  （三）现金流评估预测机构：大信会计师事务所（特殊普通合伙） 186  3 中国康富国际租赁股份有限公司2018 年度第一期资产支持票据募集说明书 （四）信用评级机构：中诚信国际信用评级有限责任公司 187  四、与相关机构的关系 187  第七章基础资产情况及现金流预测分析 188  一、基础资产基本情况 188  二、基础资产的入池标准、管理及运营安排 192  三、基础资产现金流形成机制及历史数据 196  四、基础资产现金流预测分析 196  第八章现金流归集与管理机制、投资及分配机制 210  一、现金流的归集和资金监管安排 210  二、现金流运用及投资安排 213  三、现金流的分配机制 214  四、不合格资产赎回 220  五、清仓回购 221  第九章风险自留的相关情况 224  第