衍生品研究系列报告之 五：V IX及其衍生品.pdfVIP

2018-05-15 金融工程 目 录 1、 VIX 指数简介 4 1.1、 VIX——衡量股票市场波动预期的情绪指标 4 1.2、 VIX 指数的历史发展 4 1.3、 VIX 指数推出的目的 5 2、 VIX 指数的市场意义6 3、 VIX 衍生品介绍7 3.1、 VIX 期货 7 3.2、 VIX 期权 9 3.3、 VIX ETP 10 3.4、 衍生品策略：日历价差 13 3.4.1、 VIX 期货的日历价差策略 13 3.4.2、 VIX 期权的日历价差策略 14 3.4.3、 VIX 期权和期货的日历价差策略 14 4、 VIX 产品流动性及市场影响分析14 5、 附录 15 5.1、 附录 1 ：VIX 指数编制方法 15 5.2、 附录2 ：上证50ETF 波动率指数编制方法 17