电建二公司培训 国际工程金融相关知识讲座.pptVIP

;;*;出口信用保险;;;项目融资;项目融资界定-1;项目融资界定-2;项目所在国：具备较好的建设和运营条件 积极受理：政治经济情况稳定、法律和监管环境透明、整体风险较低、有相关行业成功案例的国家和地区； 谨慎受理：国别风险显著的国家和地区；; 项目：具备经济可行性、融资可行性、技术可行性和环保可行性 经济可行性：项目未来现金流可以覆盖建设成本、运营成本、相关税费和合理的股本回报； 融资可行性：项目除具备经济可行性外，未来现金流还能覆盖相关的融资成本； 技术可行性：项目的设计、制造和建设技术较为成熟、建设和运营的各个环节无重大技术障碍和风险，有成功建成运行的案例； 环保可行性：项目建设和运营能够满足相关的环保要求和法律法规，不存在重大的环保风险或隐患; 项目参与各方：合理分担风险 项目融资项目涉及的风险类别较多，为防止道德风险、给予适度激励，参与各方应合理分担风险； 对于具备某类风险信息优势、影响力较大或承担能力较强的一方，应更多地承担风险。;项目参与方资质 项目的发起人、投资人应有类似项目的建设和运营经验，在有关行业内无不良记录； 项目的贷款银行应有类似项目的贷款和相关管理经验，在有关行业内无不良记录，与出口信用保险机构的合作无不良记录。;股本金、备用股本金、现金比率和其他支持措施 在国别风险较低、商务和融资条件较好的情况下，股本金不低于总投资20%；其他情况下，不低于25%； 项目的发起人、投资人还应安排一定比例的备用股本金； 现金支付比例原则上不低于合同总金额的15%； 项目的发起人、投资人应对项目提供成本超支支持和共管账户沉淀资金支持。成本超支支持金额不低于项目工程总承包合同金额的10%，共管账户沉淀资金支持金额不低于项目未来半年还款所需金额。;信用期限 信用期限由宽限期和还款期/延付期构成，原则上不超过15年 项目所在国国别情况较好、有类似项目成功运营的先例，且项目回报周期较长、投资人实力较强的情况下，可以适当延长信用期限 宽限期原则上不超过项目建设所需要的时间 还款期/延付期应综合考虑项目产生现金流的能力、每年还款的压力、投资人的合理回报等因素确定。应避免现金流产生能力和还款压力不匹配造成还款期长度不合理的情况；;政治和商业风险承保 买贷政治风险赔比不超过95%，卖贷不超过90%； 商业风险赔比，原则上不超过50%； 接受单独投保政治风险，不接受单独投保商业风险； 接受单独投保还款期/延付期风险，不接受单独投保宽限期风险。;偿债能力指标 项目的最低偿债覆盖率（Debt Service Coverage Ratio）原则上不低于1.10 平均偿债覆盖率原则上不低于1.30。;还款方式和频率 为实现项目偿债能力指标的稳定和安全，可接受不等额本金还款； 不接受气球式还款； 还款频率不低于每半年一次。;抵押、质押安排 原则上，项目建设和运营期内所形成的各类资产和权益（包括发起人、投资人等在项目公司中持有的股权），应全部抵押或质押给贷款银行； 应确保我公司在赔付后按比例成为相关的抵押和质押安排的受益方。;其他 在项目由多家ECA参与、或其他国家出口企业获得本国ECA支持参与项目竞争的情况下，为支持我国出口企业以不劣于其他国家出口企业的融资条件参与国际竞争，有关承保条件的规定可以适当调整，以使ECA之间的融资条件基本一致。;小 结;;非主权 or 主权 ;;;*;421;;（一）申报条件;（二）主要流程;（三）特别注意事项;;;;确立保险费率的基本要素有哪些？;;;;;;