江西省投资集团有限公司主体与相关债项2018年度跟踪评级报告（中诚信国际）.pdfVIP

穆迪投资者服务公司成员穆迪投资者服务公司成员 声明 一、本次评级为发行人委托评级。除因本次评级事项使中诚信国际与评级对象构成委 托关系外，中诚信国际与评级对象不存在任何其他影响本次评级行为独立、客观、公正的关 联关系；本次评级项目组成员及信用评审委员会人员与评级对象之间亦不存在任何其他影响 本次评级行为独立、客观、公正的关联关系。 二、本次评级依据评级对象提供或已经正式对外公布的信息，相关信息的合法性、真实 性、完整性、准确性由评级对象负责。中诚信国际按照相关性、及时性、可靠性的原则对评 级信息进行审慎分析，但对于评级对象提供信息的合法性、真实性、完整性、准确性不作任 何保证。 三、本次评级中，中诚信国际及项目人员遵照相关法律、法规及监管部门相关要求，按 照中诚信国际的评级流程及评级标准，充分履行了实地调查和诚信义务，有充分理由保证本 次评级遵循了真实、客观、公正的原则。 四、评级报告的评级结论是中诚信国际依据合理的内部信用评级标准和方法，遵循内部 评级程序做出的独立判断，未受评级对象和其他第三方组织或个人的干预和影响。 五、本信用评级报告对评级对象信用状况的任何表述和判断仅作为相关决策参考之用， 并不意味着中诚信国际实质性建议任何使用人据此报告采取投资、借贷等交易行为，也不能 作为使用人购买、出售或持有相关金融产品的依据。 六、中诚信国际不对任何投资者（包括机构投资者和个人投资者）使用本报告所表述的 中诚信国际的分析结果而出现的任何损失负责，亦不对发行人使用本报告或将本报告提供给 第三方所产生的任何后果承担责任。 七、本次评级结果自本评级报告出具之日起生效，有效期为一年。债券存续期内，中诚 信国际将按照《跟踪评级安排》，定期或不定期对评级对象进行跟踪评级，根据跟踪评级情况 决定评级结果的维持、变更、暂停或中止，并及时对外公布。 3 江西省投资集团有限公司2018 年度跟踪评级报告 穆迪投资者服务公司成员穆迪投资者服务公司成员 跟踪评级原因 图1：2013~2017 年江西省GDP 和增速情况 根据国际惯例和主管部门的要求，中诚信国际 在债券存续期内每年进行定期跟踪评级或不定期 跟踪评级。本次为定期跟踪评级。 募集资金使用情况 根据公司提供的资料，“06 赣投债”募集资金总 额为人民币8 亿元，用于丰电二期工程和康大高速 工程项目建设，丰电二期工程和康大高速工程分别 资料来源：江西省统计公报 于 2009 年和 2013 年完成了竣工决算审计，截至 不断发展的经济实力为江西省基础设施建设 2018 年3 月末，募集资金已按原定用途全部使用完 提供了良好的条件和基础。2017 年，江西省完成全 毕；“13赣投MTN1”募集资金总额为人民币9 亿元， 社会固定资产投资 22,085.3 亿元，比上年增长 其中6 亿元用于偿还银行贷款，3 亿元用于九江长 12.1%。20 17 年全省交通基础设施建设完成投资 江公路大桥项目，九江长江公路大桥已于 2013 年 487.80 亿元，其中：高速公路、国省干线、农村公 末通车，截至 2018 年 3 月末，募集资金已按原定 路、枢纽场站、内河港站建设分别完成投资66.3 亿 用途全部使用完毕；“16 赣投债/16 赣投债”募集资 元、226.4 亿元、170.7 亿元、3.4 亿元、21 亿元。 金总额为人民币 10 亿元，其中 7 亿元用于资溪花