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厦门英才学校信托受益权资产支持专项计划 推介报告 信托借款人： 计划管理人、推广机构： 声明 本次介绍的所有说明和承诺以在基金业协会备案的《厦门英才学校信托受益权资产支持专项计划说明书》(以下简称“《计划说明书》”）为准。 民生证券股份有限公司作为计划管理人，承诺以诚实信用、审慎尽责的原则管理和运用专项计划资产，但不保证专项计划一定盈利，也不保证最低收益。资产支持证券仅代表专项计划权益的相应份额，不属于计划管理人或者任何其他机构的负债。 专项计划优先级资产支持证券均获得中诚信证券评估有限公司给予的AAA级评级。该评级并不构成购买、出售或持有专项计划优先级资产支持证券的建议，且评级机构可以随时修改和撤销有关评级。 认购人需承诺以真实身份参与专项计划，保证其为合格投资者，委托资产的来源及用途合法，并需阅知《计划说明书》全文，了解相关权利、义务和风险，愿意自行承担投资风险和损失。 目录 资产支持专项计划基本情况 1.1 基本情况 1.2 专项计划产品情况 1.3 专项计划交易结构 1.4 专项计划资产管理 1.5 专项计划基础资产归集 1.6 信息披露及资金监管 1.1 基本情况 专项计划名称 厦门英才学校信托受益权资产支持专项计划 专项计划性质 符合相关法规的资产证券化产品 基础资产 原始权益人根据相关协议对中国民生信托·至诚219号厦门英才单一资金信托享有的信托受益权 信托借款人 厦门英才学校 差额支付承诺人 北京英才房地产开发有限公司 募集资金规模 5.5亿元，其中优先级为5.3亿元，次级为0.2亿元 存续期限 优先级共5期产品（英才01-英才05），存续期限分别为1-5年 分配期限 优先级每年度还本付息 信用级别 AAA（优先级） 专项计划主要参与人 专项计划管理人 民生证券股份有限公司 专项计划托管人 中信银行股份有限公司厦门分行 专项计划担保人 湖北省担保集团有限责任公司 信用评级机构 中诚信证券评估有限公司 1.2 产品情况 产品类别 产品名称 存续期限 规模（亿元） 预期利率 偿付方式 信用评级 （年） 英才1 1 0.90 3.9%-4.2% 英才2 2 0.95 4.5%-4.8% 优先级资产 每年度度还 支持证券 英才3 3 1.05 4.7%-5.0% AAA （ABS） 本付息 英才4 4（3+1） 1.15 5.3%-5.6% 英才5 5（3+2） 1.25 5.5%-5.8% 次级资产支持证券 5 0.2 — 每年分配剩 未评级 余收益 1.3 交易结构 监管银行 偿债保证金预缴 基础债务人 民生信托 厦门英才学校 （信托受托人） 信托借款本息分配 信托贷款+收益质押 设立信托 质押财产现金流监管 贷款本息 信托受益权 托管银行/偿债保证 学校收费权 原始权益人 偿付保证 信托资金 金账户 单一资金信托 （过桥资金方） 计划资金托管 分配信托收益 转让受益权 信托受益权转让款 登记托管机构 支付本息 厦门英才学校信托 流动性支持 北京英才房地产 （中登） 发行资产支持证券 受益权专项计划 差额补足 支付本息 对差额补足担保 认购资金 设立/管理专项计划 资产支持证券 计划管理人 担保人 湖北省担保集团 持有人 民生证券 法律意见书 初级评级 基础资产现 审计报告 跟踪评级 金流预测 上海市锦天城 中诚信证券 中瑞国际资产 中喜会计师事务所 律师事务所 评估有限公司 评估(北京)有限公司 （特殊普通合伙） 6 1.4 专项计划资产管理 专项计划资产 基础资产现 基础资产现金收益 差额支付承诺人支付 担保人支付的 金流收益 再投资产生的利息 的现金及其利息 现金及其利息 银行存款 同业存单 商业银行理财计划 货币市场 固定收益类产品 （不超过397天） 基金 （低风险） 由计划管理人对专项计划资产进行管理 1.5 专项计划基础资产资金归集 专项计划存续期间内，每年的5月到8月学生通过转账汇款或者网上汇款将教育金汇至监管账户。 在信托专户归集日的后一日，信托受托人将当期信托利益划转至专项计划账户。 差额支付承诺 人银行账户  厦门英才 学校学生 监管账户 在每年9月第1个工作日，监管银行将监管账户中相当于当期应归还的信托贷款本息金额的教育金收入划转归集至信托专户。 信托账户 厦门英才信托受益 担保人 权专项计划账户 银行账户 若启动差额支付，到期后应 若启动担保，到期后提 提供的支付款项 供的担保款项 1.6 信息披露及资金监管 信息披露：专项计划存续期间，计划管理人应按照《标准条款》和《计划说明书》和其他专项计划文件的约定以及《管理办法》等相关法律、法规的规定向资产支持证券持有人进行信息披露。信息披露的内容： （一）定期公告 《资产管理报告》、《托管报告》、《审计报告》、《资产服务机构报