全国中小企业股份转让系统挂牌公司分层管理办法2018-012.PDF

附件 全国中小企业股份转让系统挂牌公司 分层管理办法 第一章 总 则 第一条 为进一步完善全国中小企业股份转让系统 （以 下简称全国股转系统）市场功能，降低投资人信息收集成本， 提高风险控制能力，审慎推进市场创新，根据 《国务院关于 全国中小企业股份转让系统有关问题的决定》和 《非上市公 众公司监督管理办法》、 《中国证监会关于进一步推进全国 中小企业股份转让系统发展的若干意见》等有关规定，制定 本办法。 第二条 全国股转系统挂牌公司的分层管理适用本办法。 第三条 挂牌公司分层管理遵循市场化和公开、公平、 公正原则，切实维护挂牌公司和市场参与主体的合法权益。 第四条 全国股转系统设立创新层和基础层，符合不同 标准的挂牌公司分别纳入创新层或基础层管理。 第五条 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 （以 下简称全国股转公司）制定客观、公开的分层标准和维持标 准，并据此定期调整挂牌公司所属市场层级。挂牌公司所属 1 市场层级及其调整，不代表全国股转公司对挂牌公司投资价 值的判断。 全国股转公司可以根据挂牌公司层级划分和调整的需 要，要求挂牌公司或者主办券商等中介机构提供相关资料。 第二章 分层标准和维持标准 第一节 分层标准 第六条 满足以下条件之一的挂牌公司可以进入创新层： （一）最近两年的净利润均不少于1000万元 （以扣除 非经常性损益前后孰低者为计算依据）；最近两年加权平均 净资产收益率平均不低于8%（以扣除非经常性损益前后孰低 者为计算依据）；股本总额不少于2000万元。 （二）最近两年营业收入连续增长，且年均复合增长率 不低于50%；最近两年营业收入平均不低于6000万元；股本 总额不少于2000万元。 （三）最近有成交的60个做市或者竞价转让日的平均 市值不少于6亿元；股本总额不少于5000万元；采取做市 转让方式的，做市商家数不少于6家。 第七条 根据第六条规定进入创新层的挂牌公司，还应 当满足以下条件： 2 （一）最近12个月完成过股票发行融资，且融资额累 计不低于1000万元；合格投资者不少于50人。 （二）公司治理健全，股东大会、董事会和监事会制度、 对外投资管理制度、对外担保管理制度、关联交易管理制度、 投资者关系管理制度、利润分配管理制度和承诺管理制度完 备；公司设立董事会秘书并作为公司高级管理人员，董事会 秘书取得全国股转系统董事会秘书资格证书。 （三）最近12个月不存在以下情形： 1．挂牌公司或其控股股东、实际控制人，现任董事、 监事和高级管理人员因信息披露违规、公司治理违规、交易 违规等行为被全国股转公司采取自律监管措施合计3次以上， 或者被全国股转公司等自律监管机构采取了纪律处分措施。 2．挂牌公司或其控股股东、实际控制人，现任董事、 监事和高级管理人员因信息披露违规、公司治理违规、交易 违规等行为被中国证监会及其派出机构采取行政监管措施 或者被采取行政处罚，或者正在接受立案调查，尚未有明确 结论意见。 3．挂牌公司或其控股股东、实际控制人，现任董事、 监事和高级管理人员受到刑事处罚，或者正在接受司法机关 的立案侦查，尚未有明确结论意见。 （四）按照全国股转公司的要求，在会计年度结束之日 起4个月内编制并披露年度报告；最近一个会计年度经审计 的期末净资产不为负值；最近两个会计年度的财务会计报告 3 未被会计师事务所出具非标准审计意见的审计报告；按照第 六条第二项规定进入创新层的挂牌公司，最近三个会计年度 的财务会计报告未被会计师事务所出具非标准审计意见的 审计报告。 （五）全国股转公司规定的其他条件。 第八条 未进入创新层的挂牌公司进入基础层。 第二节 维持标准 第九条 进入创新层的挂牌公司应当满足以下维持条件：