强监管下商业银资产管理业务合规风险管理研究.docVIP

强监管下商业银行资产管理业务合规风险管理研究 　　 　　摘要：商业银行资管业务在助力银行转型、积极支持实体经济的同时，也面临着一系列挑战和问题。从紧从严监管新形势下，强化合规风险管理被摆在更加重要的位置。随着国内外监管环境的深刻变革、法律规章的复杂多变和大资管时代的激烈竞争，强化合规风险管理的必要性和紧迫性进一步增加。文章提出了强化合规风险管理需要统筹把握的四个关系，最后建议紧盯制度、人员、技术、执行、整改五个关键环节，推进合规风险管理长效机制建设。 下载论文网 　　关键词：银行资产管理；监管制度；合规风险；合规管理 　　以商业银行2004年推出首支理财产品为起点，近十多年商业银行资产管理业务经历了快速发展。根据《中国金融稳定报告（2017）》，2016年末全国银行业理财产品余额达29万亿元，剔除交叉持有的因素后大资管业务总规模约60多万亿元，银行理财占整体规模比例超过40%。商业银行资管业务在助力银行转型、积极支持实体经济的同时，也面临着法律主体不明确、刚性兑付、多重嵌套等一系列挑战和困难。近年在从紧从严监管新形势下，监管合规已成为金融行业的重要目标之一。目前，商业银行资管业务既处于转型和规范的阵痛期，也是夯实基础、练好内功的机遇期。合规作为商业银行资管业务的生命线和保障线，强化合规风险管理在此背景下被摆在更加突出的位置，成为打造行业一流资产管理机构的必然选择。 　　一、 引言 　　合规管理是商业银行一项核心风险管理活动，也是内部控制的一个重要组成部分。2005年4月，巴塞尔银行监管委员会发布《合规与银行内部合规部门》文件，定义合规风险是银行因未能遵循法律、监管规定、规则、自律性组织制定的有关准则，以及适用于银行自身业务活动的行为准则而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的风险。2006年10月，中国银监会发布《商业银行合规风险管理指引》，指出合规是使商业银行的经营活动与法律、规则和准则相一致。2013版COSO内部控制框架显示，合规性控制是企业内部控制的三大目标之一。成功的COSO合规管理表现为，企业能够在所有业务单位发现其业务领域所存在的问题，然后建立内部控制和监控程序，确保他们遵循了适当规则（罗伯特?R?穆勒，2013）。合规管理具有强制性、事前性、关联性等特点，需要建立针对性的合规风险管理体系，培育合规文化，借助专业工具和方法进行管理。 　　党的十八大以来，防控金融风险和加强金融监管逐渐被摆到更加重要的位置。2016年中央经济工作会议要求提高和改进监管能力，2017年4月中共中央政治局第四十次集体学习就维护金融安全提出6项任务，7月第五次全国金融工作会议将防控金融风险作为主要议题之一。虽然合规管理是商业银行基础管理活动，但在不同阶段下又有新的要求和侧重。面对金融监管趋严的新形势，商业银行纷纷强化合规意识，增强对合规风险的全流程管理能力，如工商银行开展内控合规“执行强化年”活动、建设银行开展“同业业务合规年”活动等（杜冰，2017）。商业银行资管业务需要深入分析形势变化，逐渐转变近年来形成的思维模式和业务模式，不以合规为代价追求短期业务的快速增长，持续推进由形式合规到实质合规的可持续发展。 　　二、 新形势下强化合规风险管理的必要性和紧迫性 　　在全球合规的大背景下，汤森路透《合规的成本（2017）》年度调查报告显示，合规人员认为未来一年合规工作中可能面临的挑战前三位分别是监管规模扩大、制度更新迅速，变化的监管制度及其实行方法，合规资源的充足性和实用性。面对国内外监管环境的深刻变革、法律规章的复杂多变以及大资管时代的激烈竞争，银行资管强化合规风险管理的必要性和紧迫性进一步增加。 　　1. 从紧从严监管要求的外部驱动。贯彻落实监管机构的监管要求是合规风险管理的首要任务。一是国际监管环境的深刻变革。根据波士顿咨询公司《2016年全球?Y产管理报告》，2015年全球管理资产规模达万亿美元，成为金融市场的重要组成部分。2007年次贷危机引发了国际上新一轮监管改革，对影子银行、资产管理行业等产生了较大影响。2010年美国颁布《多德―弗兰克法案》，其中的“沃尔克规则”要求银行实体应按资产规模建立差异化合规程序（栾立冰，2015）。英国维克斯报告、欧盟的卡利宁报告等也强调了对银行业的结构性监管。随着国际监管合作的加强，我国监管机构相应借鉴了部分监管理念。二是国内监管对银行资管业务的规范要求。自中国银监会2005年公布《商业银行个人理财业务管理暂行办法》以来，据不完全统计截至2017年6月末已下发40余项涉及资管业务的办法、规范性文件等，整体数量较为可观且多有调整变化。随着金融领域强监管、控风险的推进，银监会今年上半年组织开展了以“金融市场乱象整治”和“三三四”为代表的专项治理，将同业、理财和表外业务