现金流量信息功能研究理论分析与实证 晏静著.pdfVIP

第 1 页 现金流量信息从 世纪 中叶起 ，受到越来越 多的关注 。世界 上许 多 国家相 继颁布 《现金流量表 》会计准则 。为使会计信 息 的 披露更加规范和完善 ，我 国也于 年开始执行 《企业会计准则 现金流量表 》，财务状况变动表从此退 出历史舞台，由现金流 量表 替代 。对 “现金流量信 息是有用信 息 ”这一论断 ，人们一直 停 留在观念上 。但它是否真 的具有信息含量 内容 ？它能否为投资者 的决策提供有用信息 ？以投资者和债权人为主 的会计信息使用者应 如何运用现金流量信息 ？关于现金流量信息功能的理论研究一直很 少 。本书 旨在通过对现金流量信息功能研究，证 明现金流量信息的 有用性，开发和利用现金流量信息的各种潜在功能。 本书试 图从对应计制会计 的缺陷研究入手 ，从理论上阐述应计 制会计 的原则 、程序和方法 ，为盈余 的操纵提供 了一定的空间，有 关 内容将在本书上篇 “现金流量信息功能基本理论研究”中论述 。 上篇共分 章 ：第一 章 “应计制会计 与现金流量会计 ”，第二 章 “现金流量表及现金流量信息功能”。在 中篇 “现金流量信息功能 实证研 究 ”中，将用我 国上 市公司 的有关数据 ，采用实证研 究 的 方法，对 个 关 于现 金 流 量 信 息含 量 的假 设 进 行 验 证 ， 以证 明 “现金流量信 息是有用信 息 ”这一论断 的正确性 。中篇包括 章： 第三章 “国内外相关研究综述 ”，第 四章 “现金流量信息 内容和质 量 的实证研究 研究方法与研究线路 ”，第五章 “现金流量信息 内容和质量 的实证研究 统计结果分析 ”。最后 ，在下篇 “现金 第 2 页 流量信息功能应用研究”中，将主要研究现金流量信息在财务分 析 中的应用 ，提 出了改进我 国财务指标体系的设想 ，并通过 “银 广夏 ”案例分析证实了改进后指标体系 的科学性和合理性 。这篇 共有 章：第六章 “现金流量分析”和第七章 “案例分析”。 应计制会计与现金流量会计 长期 以来，会计报表被公认为 “通用的商业语言”，会计信息 被看成是客观 、公正反 映公司财务状况 的信息，其公信力不言而 喻。但在现实生活中，虚假会计信息泛滥，严重损害了企业投资者 的利益，损害了会计信息的公信性。造成会计信息失真的原因固然 很多，但缺乏对应计制会计缺陷的认识与研究也是其中原因之一。 在 世纪和 世纪工业革命开始期间，企业作为一个具有无限生 命的持续经营主体的思想，企业盈利能力的重要性，导致了权责发 生制会计技术的引进，应计制会计取代收付实现制会计体现了人类 文 明的进步 。然而 ，从 世纪 中叶以来 ，应计制会计越来越受到 人们 的质疑 。 应计制会计 中会计核算存在 的多种备选 的原则 、程序和方法 ， 引发众多的会计政策 的选择及变更 ，导致应计制会计 的不确定性产 生 。即使在会计准则的框架下 ，这些程序和方法都能成为企业管理 层操纵盈余 的工具 。盈余操纵具有 以下特征： 盈余操纵 的主体 是企业管理层； 盈余操纵的客体是会计政策和会计估价； 盈 余操纵从一个足够长 的时期看并不增加或减少企业 的实 际盈利 ，但 会改变企业实 际盈利在不 同会计期间的分布和反 映 。盈余操纵 的一 般动机有： 报酬契约； 债务契约； 代 理 人 竞 争； 管理层收购； 政府收费管制； 节税动机 。在我 国证 券市场上 出现 的盈余操纵还存有某些特殊动机 ，如获取配股资格 ，