美德英全能银行发展模式比较分析.pdfVIP

内容提要 在20世纪90年代全球范围跨国界、跨行业的第五次购并浪潮冲击下, 西方主要国家金融业已完成从传统商业银行向全能银行的转型，金融一体 化成为全球金融业向全能银行发展的背景条件和原始驱动力。中国银行业 别无选择,只能顺应国际经济发展的潮流采取全能化的发展,只有这样才 能适应国际金融市场竞争,应对世界经济全球化和金融一体化的要求。本 文选取了当今世界具有代表性的美、德、英三种全能银行经营模式，通过 对其内涵特征、发展历程、效率风险及选择模式决定因素等方面的分析与 对比，得出了几点启示，以期对我国金融业未来发展方向的选择提供借鉴。 关键词：美德英 全能银行 发展模式 比较分析 目 录 引 言 1 一、全能银行概述 2 （一）全能银行的内涵与特征2 （二）全能银行的优势与缺陷3 （三）全能银行的产生与发展5 1．全能银行的发展动因 5 2．全能银行的发展历程 7 二、美德英全能银行的发展模式 10 （一）全能银行发展模式分类10 1．纯粹型金融控股公司 10 2．经营型控股公司 11 3．内部综合经营型全能银行 11 （二）美国纯粹型金融控股公司全能银行12 1．美国全能银行的演进 12 2．纯粹型金融控股公司的模式特征 18 3．纯粹型金融控股公司典型案例：花旗集团 19 （三）德国内部综合经营型全能银行20 1．德国全能银行的演进 20 2．内部综合经营型全能银行的模式特征 22 3．内部综合经营型全能银行典型案例：德意志银行 23 （四）英国经营型控股公司全能银行24 1．英国全能银行的演进 24 2．经营型控股公司的模式特征 26 3．经营性控股公司典型案例：汇丰集团 26 三、美德英全能银行发展模式的比较分析 29 （一）全能银行模式比较29 1．纯粹型金融控股公司 29 2．经营型控股公司（母子公司型） 29 3．内部综合经营型全能银行 30 （二）选择模式的因素分析33 1．金融结构差异与经营模式选择 33 2．宏观环境、经济金融微观因素与模式选择 34 四、中国银行业发展模式取向 36 （一）分业经营的现状36 （二）全能化发展的必然趋势37 （三）全能化经营模式的选择38 （四）全能化的实现路径39 五、结论 42 参考文献 46 中文摘要 1 Abstract 1 2 引 言 世界金融业大体上经历了融合、分立、再融合的发展历程，表现为银 行业从最初的简单混合经营到高级的行业细分经营的螺旋上升。到了现代, 世界商业银行业务出现了向混业经营、全能型银行发展的趋势。随着1986 年英国的金融“大爆炸”、1998 年日本颁布的《金融体系一揽子法》和1999 年 11 月美国的《金融服务现代化法案》的实施，西方主要发达国家商业 银行业务经营全能化获得了国家法律认可，标志着在全球金融一体化和自 由化的浪潮下，混业经营体制已成为世界现代金融业的发展趋向，世界金 融业已经进入了一个新的时代——全能银行时代。这一重大变化，对我国 银行业的改革和发展提出了新的挑战。因此，研究全能银行发展的战略与 措施，借鉴世界银行业的历史经验，加快银行业从分业转向全能化经营的 实施步伐，已成为我国银行业改革和发展中的一项紧迫任务。 1 一、全能银行概述 （一）全能银行的内涵与特征 全能银行(Universal Banking)源于德国，本是德国银行业的分类概 念，但在现代金融里其含义已经超出了统计概念的范畴，演变为是一种银 行经营模式，它不仅经营银行业务，而且还经营