银行压力测试最终稿统计精品课程.pptVIP

* 此处添加公司信息 * （三）压力测试的实践与执行 点击此处添加脚注信息 　　针对模型所选取的宏观经济变量，通过历史情景法和专家情景法结合，设定温和、中度、严重三种不同程度的压力情景，参考国内外相关经济衰退期数据，出于谨慎期考虑，假设压力情景如表9所示。 * 此处添加公司信息 * 点击此处添加脚注信息 通过假设宏观经济变量的异动，利用前面得到的多元线性回归方程和logit模型就可以测算出压力情境下的不良率期望值的点估计。通过测算，在表9的压力情景下，农行三农贷款不良率的点估计如表10所示。 从表10可以看出，在三种不同程度的压力情境下，根据模型预测估计出三农贷款不良率随着冲击程度的加大而不断上升。 * 此处添加公司信息 * 点击此处添加脚注信息 　　在不影响各变量变化趋势的基础上，为了更好的展示三种压力情境下各变量的相对变化趋势，在数据上进行了一定的处理后，将各变量与三农贷款不良率的关系在图4中予以展示。 * 此处添加公司信息 * 点击此处添加脚注信息 从图4中我们可以看出，随着冲击程度的提高三农贷款不良率PD也随之提高，PD随着GDP增长率和农产品价格指数NCPJG的下降而上升。与CPI的变化趋势一致，并且，在引起PD同等幅度的变化情况下，相对GDP和NCPJG，CPI只需一个更微小的变动就能达到。这也与之前根据回归模型的系数做出的判断完全一致。 * 此处添加公司信息 选择目标业务/资产组合 对于日常性的压力测试工作而言，其测试的目标资产/业务组合往往已经确定了。该组合承压对象和承压指标往往也已经明确了。 而对于临时的或不定期的压力测试，压力测试任务往往不是足够清晰的。在挑选测试对象时应遵循以下原则： （1）重要性原则。要选择那些对系统有重大影响的对象，一般来说，可能存在重大影响的包括份额占比较大，资产质量较差的业务。（2）经济性原则。根据测试目的和条件的限制适当缩小测试范围，对没有本质影响的对象不予考虑，以节约开展压力测试所可能消耗的资源。 大多数国家的监管环境都不允许商业银行直接进行股权投资或持有股权类金融资产，所以，在考虑市场风险的股票价格的压力测试时可以从以下两方面选择测试的对象，一方面，看是否存在股票价格的系统性风险；另一方面，看是否有子公司或关联公司为证券类公司或资产管理类公司，或者银行贷款客户是否从事股票投资。 此处添加公司信息 信用风险压力因素 压力因素（X）的选取 宏观周期性风险：宏观经济衰退、住房价格周期性下跌、原油价格波动、利率及汇率变动 。如个人住房贷款和房地产开发贷款的信风险作为承压对象，住房价格就可以作为该次测试的压力因素 。 重大事件风险：雪灾引发的电煤价格暴涨、“三鹿奶粉事件”等。如三鹿事件，奶制品生产相关行业贷款的信用风险作为承压对象，其行业（或客户）的销售情况就可以作为该次测试的压力因素。 此处添加公司信息 信用风险压力指标 压力指标（X）的选取 此处添加公司信息 承压指标（Y）的选取 此处添加公司信息 压力情景的设计 第一种设计压力情景的方法是从最坏的情景出发，即压力因素的最差值，在给定可以接受的关于最坏情景的可能性的前提下，给出对系统影响最不利的情景，称之为”最差可能性方法“。 第二种设计压力情景的方法是从压力结果出发，有给定系统的最不利影响状态，即承压对象的最差组合值，得出产生这种影响的冲击组合，称之为”最差门槛方法“。 第三种压力情景设计的方法，是从已知的压力测试结果出发，然后反过来分析哪些事件会导致这些结果，导致这些事件发生的风险因素变动情况如何。反向压力测试是从最差门槛方法中衍生出来的，两者都是从承压对象的结果出发，但反向压力测试并不明确是否为最不利状态。 一般来说，根据对承压对象影响程度不同，在设计压力情景时，一般可将压力情景分为”轻度“，”中度“，”重度“三种情况分别设计，根据压力测试主体的需要，也可以在此基础上进行进一步的细化。同时，压力测试过程还需要明确测试的基准情景。 此处添加公司信息 压力情景生成方法 1. 历史情景法 历史情景法是从已有的历史数据中选取最为极端不利的情景，这些情景既可以是历史上最不利的情景，也可以按照分位点选择接近最差的情景，这些情景的选择依赖于测试主体的测试目的。 历史情景法可能是最直观也最直接的方法，相对其他方法，不需要太多的建模工作。该法的优点是比较客观，使模型假设性的情形降低许多。当然历史情景在使用上有些先天的缺陷，一是需要进行压力测试的极端事件很有可能是历史上尚未出现过的；二是因为社会经济变迁这种回溯的方法可能无法反映目前特有的市场结构和当今经济环境。 此处添加公司信息 2. 假设情景法 假设情景法是基于专家经验