小微企业融资难问题的分析与建议.pdfVIP

清水县小微企业融资难问题的分析 小微企业是指那些小型微型企业以及家庭作坊式企业和 个体工商户。我国经济迅速发展小微企业可以说是功不可 没，在我国，小微企业数目多，而且很有活力，有些小微企 业还具有高新科技，目前小微企业的发展现状其优势主要表 现在投资少，见效快，周期短，可以提供大量就业机会，这 对于经济增长和扩大就业有很大贡献，使其逐渐发展并成为 市场经济舞台的重要角色。然而，近年来金融危机系数的增 大，国际经济不断下滑，国家收紧银根导致小微企业融资更 加困难，如果该问题得不到解决，对于我国经济而言，将成 为一个很大的阻碍。 一、 小微企业融资存在的问题 ( 一 ) 内部融资程度不足。在我国就目前而言小微企业主要 的融资方式就是内部融资，资金的发展通常来自于自身，又 因为积累期和利润率的影响，小微企业的内部融资能力非常 有限。 有数据表明我国私企通过内部融资来获取资金的大 约占 26%，而其中小微企业所占比例更高。 ( 二 ) 通过金融机构融资困难。据统计，大多数小微企业都是 靠内部融资来解决资金问题的，只有不到 20%是通过银行贷 款而获得资金的。当然银行存在的一个很普遍的问题就是对 小微企业“惜贷” 而对大企业 “挣贷”。 虽然现在证券 市场为小微企业开创了上市的条件，但是成本和门槛过高让 许多小微企业望而却步。还有一些发展中的非银行金融机构 可以为小微企业融资提供资金，但是此类机构规模太小，于 小微企业而言起不了太大的作用。 ( 三 ) 融资成本过高。 小微企业融资成本一般包括： 贷款利息、 抵押物登记评估费、 担保费用和风险保证金利息。 其中贷 款利息包含基本利息和浮动利息，而利息的浮动幅度在 20% 以上。 大多数金融机构在放款时小微企业事实上得到的贷 款只有本金的 80%。 二、 小微企业融资难的原因 ( 一 ) 内部原因 1. 小微企业难经风险。其中一部分小微企业是私人经营 的，属于家族式管理，财务和经营管理都很混乱，权利集中 常常不走正常程序。 小微企业之间竞争力弱，缺乏合理的 经营观念，由此银行很难长期对其进行持续投资。还有一部 分小微企业生产高污染高耗能的产品，他们的盲目生产也是 很难得到国家支持，具有很高的经营风险，而且大多数小微 企业规模小，没有高水平技术支持，抗风险能力低，经营管 理和治理机制又不健全，在风云变化的金融市场中一不留神 就会面临存亡关头，很容易受到经济环境影响。 2. 信贷产品难以适应。在贷款过程中，没有适合小微企 业的信贷产品， 而小微企业贷款又比较急， 一次性需求量小， 小微企业需要的是满足其流动资金。 这些要求使得融资成 本颇高。融资成本过高，不良贷款形成几率较大，银行的操 作和人工成本都相对较高，以营利为目的的银行在对小微企 业进行投资的时候，其信用风险很难控制，银行基本是通过 一个企业的利息保障倍数，资产负债率等来评价一个企业的 经营程度，在授信通道中各个企业都是同等要求，而小企业 在业务规模等方面都很难与大企业一争高下，所以银行偏向 于大企业， 而从规避风险的角度看， 银行这样做也无可厚非。 3. 制度缺乏信誉不高。信用状况不好，违约率高。一个 完善的金融体系必须有一个良好的社会信用体系，该体系不 仅包含其必要的相应技术手段和中介服务机构，还需要对信 用有正确的道德规范和理解，小微企业相对于大企业而言其 财务制度不够完善，等级很低，企业又没有规范的财务治理 制度，缺乏信用意识，信用观念不强，经常出现贷款拖欠、 逃债、坏账或者多头开户贷款等问 题，使得银行对于资金审 查方面有很大困难，而且还会造成资金回笼困难，本来银行 对于小微企业就