套利策略的程序化实现.pptVIP

三、套利策略的回测 ? 大豆提油套利的tb程序： if (Data1.MarketPosition==1Profit=AvProfit) { Data0.Sell(4*M,Open); Data1.Sell(1*M,Open); Data2.BuyToCover(5*M,Open); } if (Condition1) { Data0.SellShort(4*M,Open); Data1.SellShort(1*M,Open); Data2.Buy(5*M,Open); } if (Data1.MarketPosition==1Profit=AvProfit) { Data0.BuyToCover(4*M,Open); Data1.BuyToCover(1*M,Open); Data2.Sell(5*M,Open); } End 目录 * 一、套利的定义与分类 二、套利策略的选取及套利宝的应用 三、套利程序化策略的编程 四、资金管理与止盈止损 五、总结 五、资金管理与止损 * ? 老生常谈，却重要无比 测试时，你可以把几年的模拟交易集中在几分钟之内完成，即使有几个月的回撤期，你也不觉得有啥，因为你知道了净值曲线的未来走势。但实盘交易时，分分钟都是煎熬，盘中每一个波动都会刺激你的神经。 盈利不是靠你预测行情的胜率来获取的，而是依赖“你做错的时候你尽可能少亏，你做对的时候你尽可能多赚”，这就是实战家和分析师的最大差别。当然，分析是交易的基础。 止损的思维，止损错了也对，对了也是对的。 根据我们的经验，套利止损线是负向波动1.5%。当然，每个人可根据自己的实际情况设置止损线，也与仓位有关。 过度交易不可取，资金管理才是正道。 初始交易一定要轻仓，积累了一定的安全垫之后，才可逐步加仓。 目录 * 一、套利的定义与分类 二、套利策略的选取及套利宝的应用 三、套利程序化策略的编程 四、资金管理与止盈止损 五、总结 四、套利策略的程序化实盘交易与优化 ? 实盘交易的难度： 投资是件苦差事，盘中各种纠结，盘后各种悔恨。而这，基本就是一天的生活。盘中纠结：一个波动，就是大量资金的盈亏。落袋为安（干预模型）还是让坚决执行模型？这是个问题。毕竟一切浮盈皆是虚妄。盘后悔恨：今天曾浮盈过百万，最后居然止损出局，唉；今天要是不干预的话，本可以盈利数百万的，结果少赚了近一半，唉，唉。 要结合市场的实际情况选择相应的套利策略，包括基本面分析。要采取多策略、多组合、多品种的交易策略。要不断优化自己的策略。交易初始阶段要重视资金管理，先少量资金投入实盘，待浮盈加大以后，增加仓位。 交易技术的虚无主义是不对的，交易技术的至上主义也是不对的，交易技术好比战场上的武器系统，武器系统越精良，战场的胜算越高，但战场胜负是诸多因素合成的结果。包括人、武器、战场环境等多种因素，战胜方往往是以上因素综合运用最得当的一方。 中邮证券投资评级标准 股票投资评级标准： 推荐： 预计未来6个月内，股票涨幅高于沪深300指数20%以上； 谨慎推荐： 预计未来6个月内，股票涨幅高于沪深300指数10%—20%； 中性： 预计未来6个月内，股票涨幅介于沪深300指数-10%—10%之间； 回避： 预计未来6个月内，股票涨幅低于沪深300指数10%以上； 行业投资评级标准： 强于大市： 预计未来6个月内，行业指数涨幅高于沪深300指数5%以上； 中性： 预计未来6个月内，行业指数涨幅介于沪深300指数-5%—5%之间； 弱于大市： 预计未来6个月内，行业指数涨幅低于沪深300指数5%以上； 可转债投资评级标准： 推荐： 预计未来6个月内，可转债涨幅高于中信标普可转债指数10%以上； 谨慎推荐： 预计未来6个月内，可转债涨幅高于中信标普可转债指数5%—10%； 中性： 预计未来6个月内，可转债涨幅介于中信标普可转债指数-5%—5%之间； 回避： 预计未来6个月内，可转债涨幅低于中信标普可转债指数5%以上； 分析师声明 撰写此报告的分析师（一人或多人）承诺本机构、本人以及财产利害关系人与所评价或推荐的证券无利害关系。 本报告所采用的数据均来自我们认为可靠的目前已公开的信息，并通过独立判断并得出结论，力求独立、客观、公平，报告结论不受本公司其他部门和人员以及证券发行人、上市公司、基金公司、证券资产管理公司、特定客户等利益相关方的干涉和影响，特此声明。 免责声明 中邮证券有限责任公司具备经中国证监会批准的开展证券投资咨询业务的业务资格。 本报告信息均来源于公开资料或者我们认为可靠的资料，我们力求但不保证这些信息的准确性和完整性。报告内容仅供参考，报告中的信息或所表达观点不构成所涉证券买卖的出价或询价，中邮证券有限责任公司不