某项目融资方案设计案例.docVIP

PAGE PAGE 11 项目融资方案设计 一、融资背景 M公司现有闲置资金2亿元，根据投资机构建议，欲投资与某一实业项目。 该项目年产A产品50万吨，其主要技术和设备拟从国外引进。厂址位于城市郊区，占用农田30公顷 该项目拟两年建成，三年达产。投产当年生产负荷达到设计生产能力的40%，第二年达到60%，第三年达产；生产期按10年计算。 二、投资主体 项目管理公司：由项目发起人投资建立 A公司：其主营业务是同产品A相类似的商品，因此对A产品的生产、经营有丰富的经验 B公司：是商品销售公司，具有庞大的销售网络，有利于产品的推广和销售 M公司：项目发起人 C公司：风险投资公司 D公司：A产品的主要原材料供应商 工程公司：承当项目的建设、设备安装等工程 贷款银团 三、投资结构 建设期：一人有限责任公司 M公司按《公司法》规定，投资组建项目管理公司，拥有其100%的股权 项目管理公司成立后，发行可转换债权用于项目的建设资金和前期流动资金的投资，期限2年，利率为2% A公司购买其中50%的可转换债券，B公司购买20%可转换债券，C公34司认购其中20%的可转换债券，剩余10%由M公司自己持有 生产期：有限合伙制结构 2年后，项目建成并投产。A公司行使转换权，持有项目管理公司50%的股权，成为项目管理公司的普通合伙人；B公司同样行使权利，成为项目管理公司的有限合伙人 C公司和M公司