第二章股票市场§2-1股票概述§2-2股票发行、承销和上市流通§2-3股票价格及股票价格指数精心整理专业资料，请放心下载.pptVIP

第二章 股票市场 ;§2-1股票概述;票样一;票样二;§2-1股票概述;四、我国目前的股权结构;四、我国目前的股权结构（续）;精心整理专业资料，请放心下载;五、其他股票分类方法;§2-2股票发行、承销和上市流通;一、股票发行的管理制度和方式;二、股票发行的条件;二、股票发行的条件;二、股票发行的条件（续）;二、股票发行的条件（续）;二、股票发行的条件（续）;申请配股的条件;申请配股的条件;申请配股的条件;申请配股的条件;（一）承销资格的取得 （二）承销资格的维持 （三）股票承销前的尽职调查 （四）股票发行与上市的辅导 （五）募股文件的准备 （六）股票公开发行的申报和审核程序 ; 1、承销资格的取得 根据我国现行规定，承销股票须由取得承销资 格的证券经营机构担任，该证券经营机构包括在 中国境内注册、依法获批准可经营证券业务的、 具有独立法人资格的证券公司和信托投资公司及 在中国境外注册、依照注册地法律许可经营证券 业务的、具有独立法人资格的投资银行、证券公 司或者其他金融机构。 ;（一）承销资格的取得;（一）承销资格的取得;（一）承销资格的取得;（一）承销资格的取得;主承销商的资格 ;主承销商的资格;主承销商的资格;（二）承销资格的维持;（三）股票承销前的尽职调查;调查的主要内容： ;（四）股票发行与上市的辅导;（四）股票发行与上市的辅导;1、招股（配股）说明书 招股（配股）说明书是股份有限公司发行 股票时就发行关事项向公众作出披露、并向 特定或非特定投资人提出购买或销售其股票 的要约或要约邀请的法律文件。 ;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（五）募股文件的准备;（六）股票发行的申报和审核程序;（六）股票发行的申报和审核程序;（六）股票发行的申报和审核程序;（一）承销方法 （二）承销协议 （三）发行方式 （四）发行价格 （五）发行费用; 证券承销的具体方法主要有包销和代销 两种。根据证券法第二十一条的规定，我国 证券承销业务可以采取代销或者包销的方式 并且，向社会公开发行证券的票面总值超过 5000万元的，应当由承销团共同承销。;1、证券包销 是指证券承销人（证券公司）将证券发行人的 证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将售 后剩余证券全部自行购入的承销方式； 2、证券代销 又称为尽力承销，是指证券承销人（证券公司） 代发行人发行证券，在承销期结束时将未售出的 证券全部退还给发行人的承销方式;（一）承销方法; 承销协议是股票发行人就其所发行股票 的承销事宜与股票承销商签订的具有法律效 力的文件。;认购证发行； 1、公开发售股票认购申请表 2、投资者申请并购买认购证 3、公开抽签 4、确认中签号并按照规定程序公告 5、投资人在指定地点缴纳股款。 ;（三）发行方式;（三）发行方式;（三）发行方式;（三）发行方式;（三）发行方式;（三）发行方式;（三）发行方式;（三）发行方式; 1、发行价格的种类： 等价发行、 溢价发行、 折价发行;（四）发行价格;（四）发行价格;1、中介机构费； 2、上网费； 3、其他费用 ;（1）其股票经批准已经公开发行。 （2）发行后的股本总额不少于人民币5000万元。 （3）持有人民币1000元以上的个人股东不少于1000人。个人持有的股票面值总额不少于人民币1000万元。;五、股票上市流通--基本条件;五、股票上市流通--申请程序;§2-3股票价格及股票价格指数;1、票面价格（面值） 股票面值= 上市的资本总额 /上市的股数 2、发行价格 3、账面价格 普通股每股账面价格=（净值-优先股总面额）/普通股数;一、股票的价格; 除息和除权即指除去交易中股票领取股息及获得送配股的权利 1、派发现金股利时： 除息报价=除息日前一天的收盘价-现金股息 2、无偿送股时： 除权报价=除权日前一天收盘价/（1+送股比率） 3、有偿增资配股时： 除权报价=（除权日前一天收盘价+每股配股价×每股配股率）/（1+每股配股率）; 4、无偿送股与有偿配股搭配时： 除权报价=（除权日前一天收盘价+每股配股价×每股配股率）/ （1+每股配股率+送股比率） 5、送配股与股息分派同时进行时： 除权、除息报价=（除权、除息日前一天收盘价-现金股息+每股配股价×每股配股率）/ （1+每股配股率+送股比率）;1、股票价格指数 简称股价指数，是指由金融机构编制的通过对 股票市场上一些有代表性的公司发行的股票价格 进行平均计算和动态对比后得出的数值。股票价 格指数是对股市动态的综合反映，也是投资者投 资决策的依据之一。 2、计算方法 简单算术平均法；综合平均法；几何平均法； 加权综合法；加权几何平均法;1