企业并购重组审计实务解析.docVIP

企业并购审计实务 二零壹零年十月 提纲 ?企业并购及会计师在并购中的角色 ?并购审计中一般的工作要点 ?尽职调查的特点 ?交流及討論 企业并购及 会计师在并购中的 角色 关于企业并购 Mergers Acquisitions 企业并购,即企业兼并与收购,泛指在市场机制作用下,企业 为了获得其他企业的控制权而进行的产权交易活动。随着经济 的发展,传统意义上的并购已经扩大到包括接管和与之相关的 公司重组问题、公司控制问题、企业所有权结构变更等各个方 面。 常见的交易结构设计 ?股权并购 直接或间接购买目标公司部分或全部股权,使目标公司成为买方之投 资事业,而买方需要承受目标公司一切的权利、义务和责任。 ?资产并购 买方只依需要购买目标公司部分或全部资产,通常不需要承受目标公 司的债务(如果承担债务,需要递减资产。 企业并购中各方中介的服务 估价师 咨询师 会计师 企业并购需求 ? 并购策略制定,选择目标公司 ? 战略、管理、经营诊断 ? 并购方案设计与实施 ? 交易谈判,安排融资方式 ? 接管及整合方案设计与实施 ? 财务尽职调查 ? 税务筹划 ? 净资产审计 ? 安排支付方案 ? 估值模型设计 ? 企业价值及资产评估 ? 法律尽职调查 ? 并购合约起草 律师 并购审计的 一般工作要点 企业并购会计师的工作要点(一 ?重点关注或有负债 税务问题-可