银行业顺周期性的形成机理、表现及逆周期监管.doc

论文题目： 我国银行业顺周期性的形成机理、表现及逆周期监管 目 录 TOC \o 1-3 \h \z \u 一．前言 3 （一）内容摘要 3 （二）选题背景 3 （三）行文结构 3 二．文献回顾——金融系统顺周期性相关理论评述 4 （一）金融系统的顺周期性 4 （二）银行业的顺周期性 4 三．我国银行业的顺周期性的分析 5 （一）理论分析——银行业的顺周期性形成机理 5 1. 内部因素 5 2. 外部因素 6 （二）现状分析——我国银行业顺周期性的表现 9 1. 银行放贷行为与经济周期平行 9 2. 银行盈利能力与经济周期平行 10 3. 银行资产质量与经济周期平行 11 四．逆周期监管政策及工具 13 （一）逆周期资本监管的框架及工具 13 （二）总结 14 【参考文献】 15 一．前言 （一）内容摘要 缓解银行业的顺周期性，建立逆周期的调整机制，是宏观审慎监管框架的重要组成部分。 本文首先对金融系统顺周期性和银行逆周期监管的相关理论作简单评述；接着，从内部因素和外部因素两个角度分析银行顺周期的形成机理，并在此基础上重点讨论我国银行业顺周期性的表现；最后，对当前逆周期资本监管工具进行了总结。 关键词：银行业 顺周期 逆周期监管 （二）选题背景 在金融危机后，银行业的顺周期性成为各国及国际金融组织关注的重点，强化对其逆周期监管已成为共识。根据银监会计划，我国大银行将在2012年全部执行巴塞尔新协议，其中，如何利用逆周期监管工具规避银行业顺周期风险是必须要解决的问题之一。 对金融危机的反思和防范视角，以及我国要执行巴塞尔新协议的现实，对银行业的顺周期性及逆周期监管工具进行研究是完全必要的。 （三）行文结构 前言 1.内容摘要 前言 2.选题背景 文献回顾 1.金融系统的顺周期性 文献回顾 2.银行业的顺周期性 重点分析 1.银行业顺周期形成机理 2.银行业顺周期的表现 重点分析 政策建议 1.逆周期监管政策及工具 政策建议 2.结论 二．文献回顾——金融系统顺周期性相关理论评述 金融系统的顺周期性 根据国际金融稳定理事会(FSB)的定义，金融系统的顺周期性是指一种相互加强的正向反馈机理，在这种机理作用下，金融系统可以放大经济周期的波动性，同时反过来可能导致或加速金融体系的不稳定状况。FSB认为顺周期性主要包含四个方面的内容：1，以风险为基础的资本监管方法；2，采用“公允价值”原则的会计方法：3，遵循“实际损失”原则的拨备计提方法；4，金融机构高管薪酬问题。 （二）银行业的顺周期性 陈华，刘宁，银行业顺周期形成机理与逆周期监管工具研究[J]. 金融发展研究 陈华，刘宁，银行业顺周期形成机理与逆周期监管工具研究[J]. 金融发展研究,2010,1 银行是最主要金融中介，金融系统的顺周期性更多地表现为银行的顺周期性。对于银行顺周期的研究， 国内外文献大都集中在以下三个方面： 第一，通过实证方法检验银行顺周期的存在性和显著性。 基于1979— 1999年的相关数据，Craig Furfine(2001)和Claudio Borio (2001)等人曾先后对OECD的部分国家做了实证分析。研究表明信贷数量和银行利润在经济繁荣期增加，在经济衰退期下降。银行损失准备的计提和资本充足率在经济繁荣期下降，在经济衰退期增加。银行经营具有明显的顺周期特征。 第二，分析银行顺周期的形成机理，以研究巴塞尔新协议的顺周期性居多。 Jokivuolle (2004)和Anson J．Glacy(2009)等人认为巴塞尔新协议中的内部评级(IRB)和风险价值(VAR)等方法的使用在一定程度上使风险计量更加科学，但同时也使得资本约束更具有顺周期性。 第三，如何解决资本的顺周期问题。 NaoyukiYoshinot(20