课件：九本量利分析成本管理会计孟焰版.ppt

五、安全边际的涵义与计算 安全边际(margin of safety)是指实际或预计销售量（或销售额）超过保本销售量（销售额）的差额。该指标表示实际或预计销售量（额）距离保本点的差距，很显然，差距越大，即安全边际数额越大，说明企业的经营也就越安全。 安全边际也有两种表示形式：一是用实物数量表现，称为安全边际量（MSu）；另一种是用货币金额来表现，称为安全边际额（MSd）。 安全边际量或安全边际额数值越大，企业发生亏损的可能性越小，企业就越安全。 安全边际率 30%以上 25%~30% 15%~25% 10%~15% 10%以下 经营安全程度 安全 较安全 不太安全 值得警惕 危险 采用安全边际率评价企业的经营安全程度，在西方一般的标准（经验数据）如下表： 安全边际率与保本点、销售利润率、经营杠杆率等指标之间的关系 1、安全边际率与保本点的关系 保本销售量=实际（或预计）销售量×（1－安全边际率） =Su·(1－MSR) 保本销售额=实际（或预计）销售额×（1－安全边际率） =Sd·(1－MSR) 2、安全边际率与销售利润率的关系 销售利润率=贡献毛益率×安全边际率 3、安全边际率与经营杠杆率的关系 经营杠杆率（DOL）与安全边际率（MSR）存在着倒数关系。 一、利润预测的意义 利润预测是按照企业经营目标的要求，通过对影响利润的各项因素的综合分析，对未来一定时间内可能达到的利润水平和利润的变化趋势所进行的预计和推测。企业通过利润预测来确定未来的经营与发展方向，选择实现未来经营目标的有效途径。 第五节 利润预测 二、目标利润预测 (一)应用本量利分析的基本公式预测目标利润 预计利润（P’）=(销售单价×销售量)-[固定成本总额+（单位变动成本×销售量）] =px-(a+bx) （二）应用贡献毛益的基本概念预测目标利润 根据贡献毛益的基本概念来预测目标利润，可以采用以下公式： 1、预计利润（P’）=贡献毛益总额-固定成本总额 =(销售单价×销售量-单位变动成本×销售量)-固定成本总额 =（px-bx）= Tcm-a 2、预计利润（P’）=贡献毛益总额-固定成本总额 =(单位贡献毛益×销售量)-固定成本总额 =cm·x-a 3、预计利润（P’）=贡献毛益总额-固定成本总额 =(销售单价×销售量)×贡献毛益率-固定成本总额 =px·cmR-a 4、预计利润（P’）=贡献毛益总额×贡献毛益创利率 =贡献毛益总额×（1-贡献毛益保本率）= （三）应用经营杠杆的基本概念预测目标利润 预计利润（P’）=基期利润×（1+销售增长率×经营杠杆率） =P·(1+R·DOL) （四）应用安全边际的基本概念预测目标利润 1、预计利润（P/）=安全边际量×单位贡献毛益=MSU·cm 2、预计利润（P/）=安全边际额×贡献毛益率= MSd·cmR 三、保利分析 保利分析是指预测计划期间要在销售、成本等方面达到什么水平，才能保证目标利润得以实现的分析过程。使用的模型主要包括两个： （一）实现税前目标利润的模型 利润（P‘）=(销售单价×销售量)-[固定成本总额+ （单位变动成本×销售量）] =px-(a+bx)=Tcm-a 1、为实现目标税前利润应当达到的销售水平 目标销售量= 目标销售额= 2、为实现目标税前利润应当达到的销售单价水平 目标销售单价= 3、为实现目标税前利润应当达到的成本水平 目标单位变动成本= （二）实现税后目标利润的模型 由于企业的税后利润与税前利润间有如下关系： 税后利润=税前利润×（1-税率） 因此： 税前利润= 1、为实现目标税后利润应当达到的销售水平 目标销售量= 目标销售额= 2、为实现目标税前利润应当达到的销售单价水平 目标销售单价= 3、为实现目标税前利润应当达