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我国商业银行的定价模式问题及对策 【摘要】：在当前市场经济体制下，特别是随着我国利率市场化改革的推进，商业银行对其产品的价格缺乏敏感性和定价能力不足的问题日益突出，本文针对当前我国商业银行定价管理现状及市场缺少基准利率、对定价的认识不够清晰、服务不够完善等问题，提出了策略性建议，希望对我国商业银行的定价管理实践及理论研究有所帮助。 【关键词】：商业银行 定价 贷款 利率 基准利率 由于我国计划经济体制的长期影响，我国的商业银行更多地被作为国家宏观调控的工具，长期以来，我国的存贷款利率一直由中央银行统一制定并颁布实施，严格的利率管制使得商业银行不需要对产品定价，自然就导致了商业银行产品定价能力的不足，产品价格不能对市场变动做出迅速准确的反应。随着利率市场化和我国金融业的逐步对外开放，商业银行越来越需要自己对产品进行定价来提高自己的市场竞争力。所以，提高我国商业银行的定价能力，对商业银行自身和整个金融业的发展都有重大意义。 我国商业银行定价管理的发展及现状 随着利率市场化进程的逐步加快，我国商业银行逐渐认识到定价管理是商业银行经营管理的重要内容，并开始了主动定价、积极定价，建立定价管理运行机制的历程。到目前为止，我国商业银行定价管理的发展取得了一定的成果，主要体现在以下四个方面： 1.整个银行业已充分认识到了定价管理的重要性。 随着我国金融业的逐步开放，我国的商业银行走出去了也有国外的商业银行走进来。上市的商业银行必然要按照上市公司的要求逐步改变自己的以前的经营方式，提高自己的市场竞争力和盈利能力以回报股东，这时对自己产品如何定价就成了银行必须要考虑的问题。国外的商业银行走进来提供服务的同时也带来更激烈的竞争，为了不被“入侵者”抢占走市场份额，我们必须学习国外成功先进的经验，提高自己的定价管理能力，现在我国的整个银行业已充分认识到了对产品定价管理的重要性。 2.我国商业银行已普遍开始了定价机制的建立工作。 目前，我国各商业银行基本上都已着手定价管理机制的建设，尤其是大型银行已初步完成了此项工作。据了解，各行普遍以资产负债管理委员会作为定价政策的决策机构，并将日常定价管理职责归口于总行职能部门。较为通常的归口形式有两种，一种是将定价管理归口于一个部门，该部门牵头负责利率、服务收费等所有定价管理事宜；另一种是将定价管理按业务性质分散归口于不同部门，如将利率定价管理归口于资产负债管理部门，将服务收费定价归口于中间业务管理部门。 3.在贷款定价方面，已经开始定价模型的建立与应用。 在定价管理的主要部分贷款定价方面，我国各商业银行已经开始各种尝试，特别是在贷款利率上限放开后，商业银行有了广阔的贷款利率自主定价空间，各商业银行已经开始尝试搭建与贷款风险评级相对应的各种贷款定价模型，并在实践中加以试用。 4.在服务收费方面，已初步建立起定价规则与世界接轨。 我国商业银行实施服务收费的社会环境与国际通行情况相比有很大差距。由于长期计划经济体制影响，公众长期以来积淀的经验和消费习惯都判定银行提供免费服务是天经地义的，公众对银行服务收费整体上的反感情绪。但是依照国际惯例和我国的《商业银行服务价格管理暂行办法》，我国各商业银行在近年来都开始逐步进行各项服务项目的收费，合法、合规地主动定价，如借记卡年费、储蓄存款小额账户管理费、ATM跨行查询手续费等。 二、当前我国商业银行贷款定价存在的主要问题 　 由于我国利率长期处于被管制状态，各商业银行在定价方面还习惯于被动地按照政府、中央银行的政策进行调整，缺乏自主定价能力和创新意识。另外，我国的金融市场发展还未成熟，贷款定价方面的市场标准和准则还很不完善，商业银行缺少一个完善的定价系统。具体来说有以下四个方面： 1.市场缺少基准利率等定价标准　　我国货币市场基准利率仍存在缺位现象。世界上著名的基准利率有伦敦同业拆借率和美国联邦基准利率，两国的存贷款利率均是根据此利率自行确定的，而我国正式意义上的基准利率却长期缺位。人民银行虽然设立了如法定准备金率、再贴现率等利率水平，但这些利率水平的设定来自行政命令而非市场力量，不能发挥市场体系的核心作用。另外，7天回购利率指数水平虽能比较客观地反映我国货币市场的供求状况，但是由于长期浮动利率债券和长期浮动利率贷款的利率都不与7天回购利率挂钩，7天回购利率作为贷款基准利率受到很大限制。没有基准利率，就很难确定金融产品的定价是否合理，要改变目前国内零乱的利率体系，必须解决基准利率缺失的问题。　　 2.对定价管理作用的认识还不够清晰　　随着我国各大商业银行陆续成为境内外上市银行，商业银行的经营目标由过去简单的规模扩张转变为对股东回报的诉求，这些都使我国商业银行的高管层认识到价格对于银行收益的重要作用，对