二元社保体系起源改革与前瞻(doc 215).doc

二元社保体系起源、改革与前瞻 摘要：我国保险市场的逐步放开、保险公司股权结构的多元化 发展以及 金融混业经营的国际趋势，从公司治理层面对保险公司的风险管理提出了新的要求。 目前我国的保险公司在公司治理上存在诸多 问题，加大了保险业运行的风险。因此，必须加强保险公司治理，从完善公司治理结构方面来提高风险管理能力。 　　关键词：保险公司，公司治理，风险管理，股权多元化 　　一、公司治理与保险公司风险管理的关系 　　1.防范风险是保险公司治理的重要目标。作为金融 企业，保险公司具有诸多的特殊性。首先是经营目标特殊，由于金融体系在国民 经济中的重要性和它自身的脆弱性，决定了保险公司的经营目标既要在分散风险的同时实现效益的最大化，又要追求金融风险的最小化；其次是产品的特殊性，保险公司的产品是保险合同，由于寿险合同的长期性以及实际死亡率、投资回报率和通货膨胀率与订立保单时的预期的差距而产生经营风险，财险合同也面临预期损失率与实际损失率发生重大偏差的经营风险；再次是资本结构特殊性，保险公司高比例负债的资本结构和控制权掌握在股东手中的现实很可能会带来经典的股东——债权人代理问题，强化保险公司管理者从事高风险项目的激励和能力，从而使保险公司的经营存在更大的风险隐患。由于这些特殊性，使保险公司治理的目标不仅仅是公司价值的最大化，还应该包括保险公司自身乃至整体金融体系的安全和稳健。保险公司