财务管理级学生作品海南航空筹资方式及资本结构分析.pptVIP

海南航空筹资与资本结构 小组成员: 王桂元 刘宇浩 毛华聪 翁钦然 魏俊红 留芳 周佳慧 舒佳倩 吴惠英 潘慧云 詹小伟 黄兴臻 方赟 将峥 方婧 卢月月 柴西建 海南航空公司简介 公司名称：海南航空股份有限公司 英文名称： HAINAN AIRLINES CO.,LTD. 法人代表：王英明 注册资本：7.3亿人民币 经营范围：经批准的国内航空客货运输业务、周边国家和地区公务包括包机飞行业务、航空器维修和服务、航空旅游、航空食品等业务 股票：公司A 股上市交易所：上海证券交易所 公司A股简称：海南航空 公司A股代码：600221 公司B股上市交易所：上海证券交易所 公司B股简称：海航B股 公司B股代码：900945 发展过程 1989年10月公司正式成立，名称“海南省航空公司”，海南省政府投资人民币1000万元于海南航空。 1992年，公司以定向募集方式进行规范化股份制改造。 1993年1月8日，公司完成股份制改组，成为全国第一家股份制航空企业。 1995年初，公司成为中国第一家拥有两个运营基地的地 方航空公司。1995年底，经国家外经贸批准，公司成功地，成为中国首家中外合资的航空公司。 1997年2月24日，更名为“海南航空股份有限公司”。 1997年6月，B股上市。 十大股东 新华航空控股有限公司 48.62% 171,631.00万股 A股流通股 海口美兰国际机场有限责任公司 12.22% 43,142.45万股 流通受限股份 长江租赁有限公司 8.15% 28,761.63万股 流通受限股份 海南嘉信投资管理有限公司 6.52% 23,009.30万股 流通受限股份 三亚凤凰国际机场有限责任公司4.07% 14,380.82万股 流通受限股份 American Aviation LTD 3.06% 10,804.32 万股 B股流通股 海南金城国有资产经营管理有限责任公司 0.47% 1,657.57万股 流通受限股份 海南泰衡实业有限公司 0.27% 958.72万股 流通受限股份 海航集团有限公司 0.18% 621.25万股 流通受限股份 中国国际旅行社总社 0.18% 621.25万股 流通受限股份 筹资历史 1992年，海航抓住企业改制的机遇，成功募集资金2.5亿元，迈出了资本经营的第一步。 1993 年5 月，经海南省股份制试点领导小组办公室批准，公司的法人股96,059,448 股在全国证券交易自动报价系统（STAQ 系统）实行非实物流通。 6月3日正式上市交易.经上述送股后在STAQ 系统流通的法人股为115,271,337 股。 1995 年11 月2 日，经对外经济贸易合作部批准，公司向美国航空有限公司发行外资股股票，并改组为中外合资股份有限公司。本公司共筹集资金25,000,000 美元，折合人民币207,905,000 元。 1997 年6 月，溢价发行每股面值为人民币一元的B 股7,100 万股，每股发行价格为0.47 美元。公司取得募集资金33,370,000 美元，折合人民币 276,690,000 元。 1998年与中国银行纽约分行,美国大通银行合作,成功地在美国发行3.5亿美元企业债券,真正实现了与国际资本市场的对接. 2000年度,海航与合作银行JP Morgan Chase以LIBOR利率0.125和0.1的最优惠利率,融资8 000万美元 2001年10月30日,海南航空通过美国摩根大通银行融资购机筹资2.5亿美元.海南航空用这笔融资购买5架波音737-800型客机. 2002年1l月18日，海南航空美兰机场2,017亿股H股在香港联交所上市，发行价3.78港元，融资规模约1亿美元。 2005年10月15日，世界金融巨头索罗斯代表美国航空有限责任公司(American Aviation LDC)，再次为海南航空发展投资2500万美元。 2006年6月30日，定向增发法人股28亿股并于同年9月完成股权分置改革 筹资需求 年报显示，2006年公司航空客运收入109.89亿元，占主营业务收入的88.27%；货运及逾重行李收入5.28亿元，占主营业务收入的4.24%；专包机及其他收入9.32亿元，占主营业务收入的7.49%；全年实现主营业务利润17.02亿元。2006年旅客运输量为1439.09万人次，同比增长12.41%；货邮运输量为19.87万吨，同比增长22.55%；运输总周