里根与特朗普税制改革的比较分析及对中国的启示（中）.pdf

里根与特朗普税制改革的比较分析及对中国的启示（里根与特朗普税制改革的比较分析及对中国的启示 （中中）） 里根与特朗普税制改革的比较分析及对中国的启示里根与特朗普税制改革的比较分析及对中国的启示 （（中中）） 2018年 07月 26 日 2.主要内容 （1）个人所得税 1）税率 最高边际税率从 50%下降到 28%，降幅达到 44%，最低税率从 11%上调到15%。高税率下降 的同时低税率上调，在美国所得税史上是第一次。个人所得税原先实行 14级超额累进税 率，最低 11%，最高50%；税改后为 15%和28%。高收入者的部分所得另征 5%的附加税，这 部分所得的最高边际税率实际上为 33%。个人免征额：从 1080 美元提高到2000 美元；标 准扣除：从联合申报 3670美元、个人 2480 美元，到 5000 美元、3000美元；房屋按揭贷 款利息扣除：从全部扣除，到仅限第一处和第二处住房可扣除；其他消费信贷的利息扣除： 从全部扣除到 1987年只允许扣除此类利息支出的 65%，此后逐步减少，到 1991 年内，全 部不予扣除；慈善捐赠：从全部扣除到只有采用分项扣除者允许扣除，未用标准扣除者不 再允许扣除其慈善捐赠支出；州和地方所得税和财产税，全部扣除；医药费用扣除：从超 过调整后总收入（AGI）的 5%部分允许扣除到超过AGI 的7.5%的部分才能扣除；长期资本 ⑭ 利得：最高税率 20%，取消优惠，与普通所得同样课税。 这次税改实行更严格的替代性最低税（1986年之前也有，但 1986年税改范围更广泛）， 扣除和优惠更少，税率从20%提高到21%，更接近一般的个人所得税税率 28%。 2）税基 扩大税基，取消了许多税收优惠。分四年逐步减少直至取消耐用消费品贷款利息扣除，但 住房按揭贷款利息扣除保留。⑮取消长期资本利得 60%免税，转向全面课税。限制各类收 入之间相互抵补损失。区分普通收入、投资收入和消极收入。消极收入例如大多数不动产 收入的损失不能抵消积极收入，富人不能借此避税。个人所得税最高边际税率从 50%下降 到 33%（1988 年实施）。提高免征额和标准扣除额，前者 2000 美元，后者家庭夫妇联合 申报 5000美元，600 万低收入者不用纳税，低于贫困线的家庭都不纳税，但是勤劳所得的 税收优惠范围扩大。限制银行坏账扣除，1969-1986 年，银行可以扣除坏账准备，银行总 资产小于或等于 4 亿美元的可以继续扣除，但大银行严格限制扣除，只有当年的实际损失 才能扣除。双职工原先最高可扣除 3000美元的规定取消。关于个人退休账户，从每个职 ⑯ 工每年可扣除 2000美元到多数职工的此项扣除将受到很大限制。所得平均 从允许改为不 再允许。对股息所得从最初 200美元的股息所得不予计列改为取消不予计列待遇。销售税 原先可以扣除，改革后不能扣除。地方公债利息用于“非公益目的”的不再免税。 （2）公司所得税 1）税率 最高边际税率从 46%下降到 34%；取消了原先的 6%～10%的投资税收抵免；放慢房屋与设备 的折旧速度，房屋最高使用年限提高到 27.5年；长期资本利得原先适用 28%的税率，税改 后取消优惠，按普通所得征税；业务招待费由全部扣除改为仅扣除 80%；替代性最低税 （AMT）从无到20%，用专门方法计算。 2）税基 折旧改用资本成本还原法（Capital Cost Recovery System，CCRS）。折旧速度不如 ACRS， 但允许企业以通货膨胀率调整后的固定资产重置价值提折旧，这仍然是一种加速折旧法。 ⑰ 3.评价 里根税改多数条款分期分批实施，有的多达五六年，公司所得税最高税率到1987年 7月 1 日以后才降为 34%，个人所得税税率分 1987年 1月 1 日和 1988年 1月 1日两步调整。因 此税改效果是逐步释放的。这次税改，确立起宽税基、低税率、简税制的原则，对世界税 制改革产生了影响。 1986年的里根税改总体上是减税的，但也有部分人群税负上升。里根税改与削减支出、放 松规制是配套实施的，但实际运行中，各项改革进度不一，在一定程度上影响了效