生命关爱分红全.pptVIP

一、分红保险的历史 1 、早期的相互保险人 希腊社团与罗马协会、中世纪的同业工 会、英国的友爱社等 2 、相互保险公司 英国人寿保险和年金协会（ The Life Assurance and Annuity Association ） , 于 1699 年 10 月 4 日于伦敦设立，是第一家真正的 相互保险公司， 46 年后，负债累累而倒闭 . 1765 年， The society for Equitable Assurance on Lives and Survivor ships 成 立，第一家按现代保险原理运作的相互保险公 司 3 、传统上，相互保险公司为保单持有人 所有，一般只签发分红保单， 1991 年在美国只 占 5% 的相互保险公司拥有 40% 的有效保单和 44% 的寿险总资产。 二、分红保险的现状 国际保险市场的分红保险市场份额： 香港 90% ，德国 85% ， 英国 50% ，美国 50% 中国保险市场的分红保险市场份额： 上海几家外资公司近几个月的保费中约 75% 的新契 约保费是分红保险保费。泰康保险公司近期的新契约占 40% — 50% 。 三、市场蕴藏的潜力 1 、全国金融总资产的规模 银行业总资产约 13.5 万亿。其中个人存款余 额约 6 万亿；资本市场的股票市值约 4.8 万亿，其 中流通股市值约 8000 亿，个人持有的流通股市值 约占 89.5%(7200 亿 ) ；保险总资产 3375 亿，寿险 占比 65%(2193 亿 ) ，产险占比 35%(1181 亿 ) ，个 人寿险保费规模 1315 亿 ( 按 60% 计 ) 2 、按个人寿险保费占个人金融资产比重的 10% — 25% 测算，个人寿险市场的保费规模 应为 7600 亿 — 16800 亿左右。 四、分红保险介绍 分红保险的概念 分红保险 是指保险公司将其实际经营成 果优于定价假设的盈余，按一定比例向保单 持有人进行分配的人寿保险产品 五、分红保险红利的来源和分配 1 、分红保险的定价基础： 死亡率（ qx ） 利 率（ i ） 费用率（ e ） 退保率（ wx ） 2 、 红利的来源 (1) 利差益：实际投资回报率大于预定利率 产生的盈余 (2) 死差益：实际死亡率小于预定死亡率产 生的盈余 (3) 费差益：实际费用率小于预定费用率产 生的盈余 (4) 其它来源 注：世纪长乐采用的是固定费用率分红，红 利的来源主要是利差益和死差益 . 3 、红利的分配 (1) 每一会计年度末，分红保险的业务盈余被计算出 来，由公司董事会决定当年的可分配盈余，并 在分红保单持有人和公司股东之间进行分配， 但前提是红利分配后公司的实际偿付能力不得 小于保监会规定的法定最低偿付能力额度。 (2) 按照中国保险监督管理委员会下发的《分红保 险管理暂行办法》，“保险公司每一会计年度 向保单持有人实际分配盈余的比例不低于当年 可分配盈余的70%”. (3) 每一个特定的保单持有人所分配到的红利与其资金 贡献、风险保额、保单年度等许多因素相关 (4) 每年的业务盈余是波动的，但是公司希望红利水平 比较稳定，因此，业务盈余高的年度，公司可能并 不提高红利水平，而业务盈余低的年度，公司可能 并不降低红利水平 (5) 当然，从长期来看，公司可能需要调整红利水平 分红保险投资渠道 1 、证卷、基金 2 、国债 3 、大额存单 4 、市场资金拆借 红利分配的决定因素 实际偿付能力 100% 不分配 法定偿付能力 实际最低偿付能力 - 分红总额 =100% 法定最低偿付能力 可 分配 泰康分红保障最具竞争力 实际偿付能力 =13.88 倍 法定偿付能力 六、分红保险与传统寿险、投资联结产品的区别 1 、分红产品和传统保证型产品相比：享受保险 保障的同时并可参加公司经营成果的分配 分红保险 = 传统保险 + 参与分红 ( 红利金额不固定 ) 盈余来源