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流动性风险管理 FRM试题2007——第78题 一个共同基金投资于普通股，其采用了流动性风险度量，把它的每个持有头寸都限制在 30日平均交易价值最大值 的30%如果该基金的规模是 30亿美元，那么该基金持有的 240万美元的股票的30日平均交易价值上最大权重是 多少 (a) % (b) % (c) % (d) % 解答：(c)。最大权重 w 为 $300000 X w=30% $240，即 w=% 流动性指数 假定银行有两种资产：占比 50%勺一月期国债和占比 50%的房地产贷款。如果银行必须在今天出售国债，则只能以 90的价格售出面值为100的国债，而如果在到期日出售，银行将收回面值 100;如果有银行必须在今天出售房地产 贷款，则只能从每100中收回85,而如果在一个月后出售该贷款，它将收回 95。于是，该银行资产组合一个月的 流动性指数为： I 0.5 (90/100) 0.5 (85/ 95) 0.90 加权流动性缺口分析的计算: 假定某业务部门既是流动性的提供者也是流动性的使用者， 该部门在未来某预测期内资金需求和资金供给的相关金 额及其对应稳定性级别的打分见表 3-1。利用加权流动性缺口分析计算流动性。 解：表3-1 某业务部门的加权流动性缺口计算 资金供给 资金需求 排序分数 金额(白万美兀) 排序分数 金额(百万美兀) +5 10 +5 10 +4 3 +4 3 +