投资预测与分析.pdfVIP

八、投资预测与分析 1、资金来源 、股本结构与规模 公司注册资本为 30 万元。股本结构和规模如下表 ： 表 1：股本结构和规模 股本来源 战略伙伴 风险投资 员工集资 股本规模 技术入股 金 额（万元） 15 5 10 比 例 50 % 16.7 % 33.3 % 本结构中，风险投资 方面，我们打算引入 2—3家风险投资共同入 15万元， 占总股本的 50％，以利于筹 资，化解风险，并为以后扩大规模做准备；发行内部员工股进行集资 10万元，占 总股本的 33.3 ％；另外，引入湛江市两家大型旅行社作为战略伙伴， 入股总额为 5万元，占总股本的 16.7 ％，以便迅速建立市场通路，降低经营风险。 、其他资金来源 公司初期需要外借资金 50万元 ( 金融机构一年期借款，利率 5.31%，以 2012 年为准；政府担保贷款 10万元) ；政府创业资助 0.5 万元，用作流动资金。同时考 虑到合理的负债比例，公司的资产负债比为＿。 2、资金运用 表2：资金云运用表 项目 金额（元） 质量保证金 100000 房屋租赁 80000 办公设备 26402 初期员工工资 250000 开拓市场费用 50000 （3300+150+10000=13450) 2 其他费用 0000 可周转资金 273398 3、投资回报分析 主要假设： （1）、公司顺利筹建，与其他如饭店、酒店等服务产业建立良好合作 关系，为顾客提供优质服务； （2）、公司初期宣传工作出色， 得到良好回应； （3）、 公司选址在湛江创业孵化基地， 湛江是一个得天独厚的旅游胜地， 为本公司开展 本地旅游项目提供了良机，而且在政策上享受诸多创业优惠； （4 ）、公司的主要 服务对象是老人， 在逐渐呈老年化的中国， 而且专门为老人提供服务的旅行社缺 乏，所以益家老年旅行社发展前景可观。 根据本公司现实各项基础、 能力、潜力和业务发展的各项计划以及投资项目 可行性，经过分析研究采用正确计算方法，本着求实、稳健的原则，并遵循我国 现行法律、 法规和制度， 在各主要方面与财政部颁布的企业会计制度和修订过的 企业会计准则相一致。 投资现金流量表 ： 表3 ： 投资现金流量表 单位：元 年份 项目 初期 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年 固定资产投资 26000 技术投资 50000 流动资金 273398 营业收入 - 变动成本 - 主营业务税金及附加 - 固定成本 54275 税前利润 - 税收 0 税后利润 +折旧 +无形