创业投资条款清单详细解读27.docxVIP

精品文档 精品文档 PAGE PAGE27 精品文档 PAGE 经典资料，WORD文档，可编写改正，沟通。 创业投资条款清单详尽解读 精品汇编资料 经典资料，WORD文档，可编写改正，沟通。 1 经典资料，WORD文档，可编写改正，沟通。 创业投资条款清单详尽解读 创业投资条款清单格式 公司A级轮次融资总计投资：500万美元 投资者： （“创业投资机构”） 证券种类：A级可变换优先股 投资前价值：500万美元 价钱：A级可变换股将以每股1美元刊行价刊行 A级轮次后资本构造： 现有普通股所有者 25% 股票期权池 25% A级优先股拥有者 50% 总计 100% 资本的使用 本次融资所得将被用以公司运营资本 股票红利： 当有分红通告时，普通股优先选择8% 非累计红利比率。 同时，除非所有A级优先股已按变换比率获得相应红利，公司将不会分 发红利给普通股拥有者或任何低于A级优先股证券拥有者。 变换： 每股A级优先股在拥有者的选择下，能够在任何时间按 照初始协议变换率变换成普通股。强制变换取决于注册声明效力的 A级 优先股。它包括了一个有着优秀名誉的承销商对公司普通股票牢固、全面 公然刊行的承销，使得投资者能够在等于或许超过每股 A级优先股购置 价钱的5倍水平上接受，而且在此过程中公司总的利润超过了 5000 万 美元。（一个“合格的公然刊行”） 反稀释： 考虑到公司刊行的股票每股价钱以低于当时实际生效的 变换价钱情况，A级优先股条款将包含全面棘轮调整的反稀释保护， 这是 受标准和往常例外的拘束。A级优先股转变为普通股的比率将根据股权分 割、资本构造的变化、兼并、归并、财产销售和股票分红等近似活动进行 适量调整（以下简称“A级变换价钱”）。 投票权： 所有事项提交股东批准,每股A级优先股票，按照其转 换时相当普通股的份额享有相等数量的普通股投票权。其他，该公司也不 得未经多半已刊行股票拥有者和A级优先股预先同意擅自投票决定： 一、刊行、创造任何证券类/级权利高于或等同于A级优先股；或增加任 何证券类/ 级的权利或优先选择权；即任何拥有的权利和优先选择权低于 A级优先股的证券类/级，使它们的权利或优先选择权同样于或超过 A级 优先股的决策。二、发放公司股本的股票股息。三、任何导致影响 A级 优先股的形式的股票交易或从头分类； 或公司及其子公司所波及地任何资 经典资料，WORD文档，可编写改正，沟通。 2 经典资料，WORD文档，可编写改正，沟通。 本构造变迁等的决策。四、回购、赎回，或同意回购/赎回公司的任何证券；当职工解除雇用关系时，依据预先董事会已批准的协议从职工手中回 购/赎回股票不在该拘束内。五、进入任何其他经营交易或新增董事会的成员；董事会批准的雇用合同，或进入安全范围内的交易对公司带来的利 处不比任何无关第三方少，不在本条款拘束内。 六、任何可能给 A级优 先股带来较大负面影响的公司注册登记证或规章的改正。 七、肩负或担 保超过10万美元的债务。八、自行解散或清算十、任何与其他公司或组织兼并、归并(除非公司股本拥有人在兼并/归并就持续拥有兼并/归并后实体的起码大多半的股本)的效力，或销售、出租或以其他方式处理全 部/实质上全部或大多半的公司财产。十一、改变董事会规模或任何公司内指定、提名或选举董事的程序。十二、改正、变更或取销A级优先股的优先特别权、专有权或其他权力，致使给A级优先股造成消极影响的决策。十三、单笔支出超过5万美元或任何十二个月期间累积支出超过 10万美元的资本支出。 清算优先选择：A级优先股票拥有人在清算时拥有在所有普通股拥有者、所有其他低于A级优先股的证券类别/级别拥有者之前享有优先选择权，其数额相当于这些投资初始投资数额加上任何声明或自然增长而未付红 利。随后利润分派在A级优先股和其他普通股拥有者间应按比率进行分派。按本条款，兼并/归并，销售全部/实质上全部的公司财产，或其他的公司重组应视为清算。 董事会： 公司董事会由5名成员组成，并应包括： (1)______ __(公司女性雇员即可)；(2)___________( 公司男性雇员即可)；(3) 投资者双方代表；以及(4)在融资结束后由公司和投资者赶快选择的拥有一定有关行业的经验外部董事。 期权及行权期：所有创业者、管理层及职工拥有的股票及期权应在四年内，按照初始期权条款约定的一年改正一次，每年按季度平均授予。变更管束条款规定的部分不得超过附加的25%。 注册权： 从本文件结束后的前三年或公司首次公然刊行有效日后 的6个月，A级优先股及其鉴于它的可变换（“限制性股票”）的已刊行的普通股，在总计累积的刊行价钱超过1000万美元时，按照老例有权要求两份的“S-1”注册权利。在公司注册时，A级优先股拥有者也将有权申请“连带”销售登记权。按照老例，在S-3条款