第2章财务管理的价值观念_2.pptxVIP

Slide 1;财务管理的价值观念;财务管理的价值观念;2.1 货币时间价值;2.1.1 时间价值的概念;2.1.1 时间价值的概念;2.1.1 时间价值的概念;2.1.1 时间价值的概念;2.1 货币时间价值;2.1.2 现金流量时间线;2.1 货币时间价值;2.1.3 复利终值和复利现值;2.1.3 复利终值和复利现值;2.1.3 复利终值和复利现值;终值计算举例:;终值计算举例:;2.1.3 复利终值和复利现值;2.1.3 复利终值和复利现值;现值计算举例;2.1 货币时间价值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1.4 年金终值和现值;2.1 货币时间价值;4.时间价值中的几个特殊问题;不等额现金流量现值的计算;不等额现金流量现值的计算;4.时间价值中的几个特殊问题;年金和不等额现金流量混合情况下;4.时间价值中的几个特殊问题;贴现率的计算;问题;贴现率的计算;贴现率的计算;贴现率的计算;4.时间价值中的几个特殊问题;计息期短于一年的时间价值;计息期短于一年的时间价值;财务管理的价值观念;2.2 风险与收益;Slide 56;2.2.1 风险与收益的概念;2.2.1 风险与收益的概念;2.2.1 风险与收益的概念;2.2 风险与收益;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;计算方差和标准差;计算预期收益（率）;计算预期收益（率）;计算方差和标准差;计算方差和标准差;计算方差和标准差;计算方差和标准差;计算方差和标准差;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2.2 单项资产的风险与收;2.2 风险与收益;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;1. 证券组合的预期收益率;1. 证券组合的预期收益率;1. 证券组合的预期收益率;1. 证券组合的预期收益率;2. 证券组合的相关性及衡量;2. 证券组合的相关性及衡量;3.证券组合的风险衡量——组合;Slide 90;2. 证券组合的相关性及衡量;Slide 92;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;Slide 100;浦发银行拟增发筹资对股价的影响;Slide 102;4.证券风险的分类;调高印花税对股市的影响;Slide 105;2.2.3 证券组合的风险与收;4.证券风险的分类;5. beta (b)系数;研究者通过研究发现在大型组合中;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2.3 证券组合的风险与收;2.2 风险与收益;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;2.2.4 主要资产定价模型;Slide 130;财务管理的价值观念;2.3 证券估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.1 债券的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;2.3.2 股票的特征及估价;