2021年存储器芯片价格及需求供给分析.docxVIP

存储器芯片价格及需求供给分析 ??一、存储器芯片价格大幅增长 ??1、存储器介绍 ??存储器根据介质不同,可以分为光学存储、半导体存储和磁性存储,目前,半导体存储为市场的主流.存储芯片即半导体存储,分为非易失性存储芯片和易失性存储芯片.非易失性存储芯片又分为OTPROM、Flash芯片和EPROM及EEPROM,其中Flash芯片包括NORFlash芯片和NANDFlash芯片.易失性存储芯片包括DRAM和SRAM. 存储芯片分类 ??2、存储器芯片价格大幅增长 ??2016年下半年以来存储器芯片价格持续上涨.DRAM方面,2017年7月其平均售价已达到了5.16美元,较2016年同期上涨了111%.NANDFlash方面,其价格自2016年初以来持续上升,截至2017年9月末,64Gb8G*8MLC的合约价已累计上涨1.59美元,涨幅达到75.7%. DRAM月平均售价 NANDFlash合约均价 ??在平均售价增长的带动下,存储器大厂三星、SK海力士及美光的营收自2016年第三季度以来一直保持着较高的增长速度. 2016年以来DRAM厂商营收增长情况 ??二、需求供给共同推动价格上涨 ??1、下游需求增长为存储器价格上升的主要推动力 ??从市场情况来看,2016年以来,无论是全球市场还是中国市场,集成电路电路行业都保持了一定的增长率.2016年,全球集成电路销售额为2766.98亿美元,同比增长0.81%,其中中国集成电路产业销售额为4335.5亿元,同比增长20.1%.2017年上半年,中国集成电路产业销售额为2201.3亿元,同比增长19.18%.从应用领域来看,集成电路市场尤其是存储器市场需求的增长不仅仅得益于传统的智能手机和平板电脑市场,大数据、人工智能、人工环保、物联网、新能源汽车和信息安全等新兴领域更是极大地推动了集成电路市场的发展. ??智能手机：在需求端,智能手机是全球内存产品最大的消费市场.近年来,智能手机快速发展,前两年还是旗舰配臵的2GB内存,现在千元机也很少使用.除苹果在运行内存方面比较保守,IPhone8、IPhone8plus及IPhoneX均配以3G内存外,4GB已经逐渐成为了安卓阵营中的千元机标配.根据最新研究显示,预计2017年智能手机的平均内存为3.2GB,较2016年增加33.4%.智能手机的更新换代以及内存的增长在很大程度上提升了市场对于存储器的需求. ??汽车：随着汽车往智能化趋势发展以及汽车信息娱乐系统的升级,半导体在汽车中的比重逐年提升.数据显示,2017年车用逻辑与模拟芯片市场表现较好,预期该领域将分别增长48%及18%,高于IC市场平均表现.此外,还预测,平均每辆汽车半导体的成本将由2015年的520美元增长至2018年的610美元.在半导体市场中,存储器其是标准型的产品,最为特殊,基本所有电子产品除需要CPU外均需要DRAM来协助运算及处理所有程序.半导体在汽车中比重的提升即意味着存储器产品在汽车中的比重提升,汽车电子市场规模的增长也是推动存储器需求增长的原因之一. 2012-2018年平均每辆汽车半导体成本（美元） 2010-2016中国汽车电子市场规模 ??2、供给端产能下降是存储器价格上涨的又一原因 ??存储器设计投入大、研发周期长,是技术及资本密集产品.因此DRAM、Flash等存储产品主要为国际大厂商所垄断. ??DRAM制造技术高、资本开支大,发展至今,整个产业已基本被三星（韩国）、SK海力士（韩国）、美光（美国）三家公司所垄断.且行业集中度呈继续上升趋势.2017年第三季度,三星的DRAM市场占有率为45.8%,SK海力士的DRAM市场占有率为28.7%,美光的DRAM市场占有率为21%,三家存储器大厂的DRAM市场占有率达到了95%以上. 2017年以来DRAM市场分布情况 ??与DRAM市场三足鼎立的情况不同,NANDFlash市场较为分散,主要厂商有三星、西部数据、东芝、美光、SK海力士及英特尔.其中三星、东芝/闪迪、SK海力士及美光四家,这四家企业均为IDM厂商,他们供应了全球绝大部分NAND芯片产品.根据数据,2017年三星、东芝/闪迪、美光/英特尔、SK海力士的NANDFlash产能占比分别为37%、35%、17%、11%. ??NORFlash的市场更为分散,主要有赛普拉斯、旺宏、美光、华邦、兆易创新等. 2017年NANDFlash厂商产能市占率 2016年NORFlash市占率分布（按营收） ??由于存储器市场主要为国际大厂所垄断,因此国际大厂的产能转换对存储器产品的供给将产生很大影响.