如何评估企业信用风险(全黑.pptxVIP

如何评估企业信用风险第6组 小组成员 谢晓为 吴佩璋 熊雪莹薛丹彤 杨梦 叶丽秀余卓远 臧红 张翠娇如何评估企业信用风险企业信用风险狭义 信贷过程中广义 交易一方不履约带来的风险评估企业信用风险的主要方法传统方法要素分析法财务比率综合分析法信用评分法现代信用风险度量模型KMV模型Credit Metrics 模型Credit risk[+]模型要素分析法 核心：对借款人进行五个方面的综合分析（5C）Character（品格） - 偿债志愿、历史Capacity（偿付能力） - 企业盈利能力Capital（资本） - 财务杠杆Collateral（资产抵押） - 担保、抵押Condition（经济环境） - 商业周期状态评价优点要素数量化操作简便，无模型要求调动调查人员积极性缺点对评估人员要求高个人主观因素的影响结果不全面财务比率综合分析法通过财务分析了解企业信用风险代表：杜邦分析法沃尔比重评分将7项财务比率VS行业平均比率评价优点：通过财务指标，系统、综合地对企业财务和经营状况进行分析缺点：属静态分析，对未来的预测非绝对合理可靠数据只代表账面价值，难以反映物价变动的影响数据真实性信用评分法法人客户现金流量、财务比率模型代表线性概率模型、Logit模型、Probit模型、线性辨别模型等评价优点操作简便、成本低、应用效果好缺点历史数据更新速度慢对历史数据要求高，不