第五章外汇风险管理 .pptx

;第一节 外汇风险概述;; 外汇汇率变动 方向 头寸状况;;;四、外汇风险的管理;9、我们的市场行为主要的导向因素，第一个是市场需求的导向，第二个是技术进步的导向，第三大导向是竞争对手的行为导向。七月-21七月-21Wednesday, July 21, 2021 10、市场销售中最重要的字就是“问”。05:35:1305:35:1305:357/21/2021 5:35:13 AM 11、现今，每个人都在谈论着创意，坦白讲，我害怕我们会假创意之名犯下一切过失。七月-2105:35:1305:35Jul-2121-Jul-21 12、在购买时，你可以用任何语言；但在销售时，你必须使用购买者的语言。05:35:1305:35:1305:35Wednesday, July 21, 2021 13、He who seize the right moment, is the right man.谁把握机遇，谁就心想事成。七月-21七月-2105:35:1305:35:13July 21, 2021 14、市场营销观念：目标市场，顾客需求，协调市场营销，通过满足消费者需求来创造利润。21 七月 20215:35:13 上午05:35:13七月-21 15、我就像一个厨师，喜欢品尝食物。如果不好吃，我就不要它。七月 215:35 上午七月-2105:35July 21, 2021 16、我总是站在顾客的角度看待即将推出的产品或服务，因为我就是顾客。2021/7/21 5:35:1305:35:1321 July 2021 17、利人为利已的根基，市场营销上老是为自己着想，而不顾及到他人，他人也不会顾及你。5:35:13 上午5:35 上午05:35:13七月-21 ;（一）外汇风险管理的原则;（二）外汇风险管理的流程;;一、灵活选择计价货币;二、平衡法和组对法;三、保值和保险;四、其他方法;某跨国公司的母公司在美国，一个子公司在英国，一个子公司在德国，如果预测马克对美元将上浮，英镑对美元将下浮， 跨国公司间在进口和出口业务中，将如何应用提前收付和推迟收付，请填下表： ; ;第三节 利用金融交易进行外汇风险管理;一、利用外汇交易进行外汇风险管理;（二）远期合同法;（四）外汇期货合同法;现汇市场 2.1 GBP1=USD1.9677 若卖出10万英镑 收入196770美元 3.1 GBP1=USD1.9602 卖出即期10万英镑 收入196020美元 ────────── 损失750美元;（五）外汇期权合同法; USD1=HKD7.7420 行使期权，以USD1=HKD7.7920的汇率卖出100万美元，减4万港元期权费，收入775.2万港元。避免了1万港元的损失。 USD1=HKD7.8450 放弃期权，??现汇价格卖出100万美元，减4万港元期权费，收入780.5万港元。 USD1=HKD7.7920 放弃期权和行使期权都收入775.2万港元。 ;二、利用信贷交易进行外汇风险管理;（一）借款法;;（二）投资法;;三、外汇风险的综合管理方法 ;（一）借款—即期合同—投资法 （BSI） ;;;（二）提前收付—即期合同—投资法 （LSI）;2007年年初，我国A公司预计在半年后收到一笔100万美元的出口收入，即期汇率为USD1=CNY7.7917 为避免美元贬值风险，提前收回100万美元货款， 并即期结汇卖出获得779.17万人民币，将人民币收入进行半年的投资。半年后同时收回人民币投资。半年后即期汇率为USD1=CNY7.5899。 T0 T180 ;案例1：进出口业务中计价结算货币的选择 ;案例2：计价结算货币的选择 ;案例4：某企业进出口业务外汇风险防范 ; 第四节 外汇风险管理方法的选择;一、外汇风险管理方法选择的原则;具体分析见教材表5-2;三、外汇风险管理方法的选择;