《纳税筹划》新版教学资料包 《纳税筹划》第八章.docVIP

第八章 企业投资、融资与经营活动的纳税筹划 一、教材内容扩充 投资方式的选择影响税收 企业投资方式可分为购买经营资本兴办企业的直接投资和对股票债券等金融资产的间接投资。一般来说，直接投资考虑的税制因素比间接投资多，因而其筹划的空间较大。在直接投资时，一般涉及各种流转税、收益税、财产税和行为税等。而间接税仅涉及所收取股息或利息的所得税及股票债券资本增加产生的资本利得税等。按投资期限投资方式又可分为分期投资方式和一次性投资方式，一般选取前者。 我国现行税法规定：中外合营企业合营双方应在合同中注明出资期限，并按合同规定的期限缴清各自出资额；合同中规定一次缴清出资的，合资双方应自营业执照签发之日起6个月内缴清；合同规定分期缴付出资的，双方第一期出资不得低于各自认缴出资额的15%，且应自营业执照签发之日起3个月内缴清，其最后一期出资可自营业执照签发之日起3年内缴清。依据上述规定，分期出资可以获得资金的时间价值，而且未到位的资金可通过金融机构或非金融机构融通解决，其利息支出可以部分地准许在税前扣除。这样，分期投资方式不但能缩小所得税税基，甚至在盈利的经济环境下还能实现少投资、充分利用财务杠杆效应。 二、推荐阅读材料 1．王兆高，纳税筹划[M].上海：复旦大学出版社，2003. 2．王庆文，税法学习指南[M].北京：经济科学出版社，2007. 3. 苏春林，税法与纳税操作[M].北京：中国人民大学出版社，2008. 4. 李国莉，税法实务教程[M].北京：科学出版社，2006. 三、推荐网络资源 1. /中国纳税筹划网 /中国税务网 /中国注册税务师协会网