郭复初财务管理第三章.pptVIP

(一)银行借款的种类 银行贷款按提供贷款的机构，可分为政策性银行贷款、商业银行贷款和其他金融机构贷款 银行贷款按有无担保，可分为信用贷款和担保贷款 银行贷款按贷款的用途，可分为基本建设贷款、专项贷款和流动资金贷款 (二)办理借款的程序 企业提出申请 银行进行审批 第三十三页，共六十九页。 签订借款合同和协议书 企业取得借款 企业偿还借款 (三)借款信用条件和实际利率 向银行借款往往需要附带一些信用条件。主要的有： 信贷额度(Line of Credit) 周转信贷协议(Revolving Credit Agreement) 补偿性余额(Compensating Balances) 按贴现法(Discounting Method)计息 第三十四页，共六十九页。 (四)银行借款筹资的优缺点 银行借款的优点 筹资速度快 筹资成本低 借款弹性好 银行借款的缺点： 财务风险较大 限制条件较多 筹资数额有限 第三十五页，共六十九页。 二、发行企业债券 企业债券又称公司债券，是企业依照法定 程序发行的、约定在一定期限内还本付息的 有价证券，是持券人拥有公司债权的债权证书 它代表持券人同公司之间的债权债务关系。 持券人可按期取得固定利息，到期收回本金， 但无权参与公司经营管理，也不参加分红，持 券人对企业的经营盈亏不承担责任 第三十