财务管理实务教案-营运资金管理工作教案.docVIP

PAGE 24 课目 项目四 营运资金管理工作 子项目一 现金管理 学时 2 教学地点 教室 教学目地与要求 通过本次课地教学,要求学生了解营运资金地概念;理解现金地持有动机与持有成本;让学生掌握最佳现金持有量地计算。 教学重点 与难点 重点:1．现金地持有动机与持有成本 2．最佳现金持有量地确定方法 难点:最佳现金持有量存货模式 初中九年级数学教案教学设计 1．通过案例引导出所学知识点及其重要性,提高学生学习兴趣． 2. 利用板书对公式进行详细推导 3. 列举有关地例题作为学生地课堂练习,巩固本节课地所讲地重点内容 教学方法与手段 多媒体教学,课堂讲授,案例讨论,图示法,课堂练习。 教学过程 备注 板书设计】 主板 副板 项目七 营运资金管理 任务一 现金管理 知识点1 营运资金地意义 营运资金=流动资产-流动负债 知识点2 现金管理 交易动机,预防动机,投机动机 一,持有现金地动机与成本 二,最佳现金余额地确定模式 （一）成本分析模式 （二）存货模式 最佳交易次数:N*＝T/Q* 交易最佳间隔期=360/ N* 现金地日常管理 收入,支出管理 知识点1】营运资金地意义 营运资金又称循环资本,是指一个企业维持日常经营所需地资金,通常指流动资产减去流动负债后地差额。用公式表示为: 营运资金总额＝流动资产总额-流动负债总额 注意:与营运资金指标有关地一个指标是流动比率指标。 练习:已知某企业营运资金600万元,流动比率为2,则该企业地流动资产为（　）万元。 A.200　　　B.300　　C.600　　　D.1200 知识点2】现金管理 案例讨论——现金VS利润（柯达公司CFO地观点） 如果一个企业没有现金,就意味着破产。有些企业可以用某些手段操控利润,但现金就是现金,没有人能够操控。如:有110元,用 100元买了一只羊,转手卖了150元。利润=50元,但收到地是欠条,如果当妳用完身上地10元还不能收回钱,妳就只有破产去行乞。但如果不做买卖就没钱赚,原来地钱也很快会花完。现在妳能说清楚现金与利润地关系了吗？ 一,持有现金地动机与成本 狭义地现金是指库存现金,广义地现金则还包括现金与现金等价物,如有价证券,银行存款与在途资金等,也就是货币资产。现金是一种流动性最强但无法产生盈余地资产。 （一）持有现金地动机 　动　机 　　含　　义 　　影响因素 交易动机 维持日常生产经营活动而持有地现金。 　　主要取决于企业销售水平。 预防动机 应付紧急情况而持有地现金。 愿意承担风险地程度;临时举债能力;对现金流量预测地可靠性。 投机动机 把握市场投资机会,获得较大收益而持有现金。 在金融市场地投资机会;对待风险地态度。 （二）持有现金地成本 1.管理成本——即公司因保持一定地现金余额 而发生地管理费用。 2.机会成本——即公司因持有大量现金,不去投资有价证券而发生地机会成本。可用证券投资地利息收入来代替。 3.短缺成本——在现金持有量不足而又无法及时通过有价证券变现加以补充而给企业造成地损失。短缺成本随现金持有量增加而下降。 4.转换成本——证券变现（即出售证券）时要发生地交易费用,即证券变现地成本,也就是现金地转换成本。 二,最佳现金余额地确定模式 （一）成本分析模式 假设:企业持有地现金均为货币形态,没有有价证券。这样,转换成本就是无关成本,有关成本只有机会成本与短缺成本,而不予考虑管理费用与转换成本。 涉及地成本 　　意义 与现金持有量地关系 　机会成本 　　因持有现金而丧失地再投资收益 　　正比例变动 　短缺成本 　　现金持有量不足而又无法及时通过有价证券变现加以补充而给企业造成地损失 　　反向变动 　最佳现金持有量:上述两项成本之与最小地现金持有量 （二）存货模式 类似于存货管理中最佳进货批量地计算方法。库存模式地原理:从“货币资金”总成本地角度来考虑现金最佳持有量。 有关总成本=持有成本 + 交易成本,如: 平时持有大量现金,而少量投资于有价证券