张寅-财务数据的多元化分析与应用.pptVIP

附件：全面预算管理 一、全面预算的相关释义 1、预算含义 预算是一种系统方法，用来分配企业的财务、实物和人力资源，以实现企业既定的战略目标。企业可以通过预算来监控战略目标的实施进度，有助于控制开支，并预测企业的现金流量与利润。 预算本身不是目的，是充当一种在公司战略与经营绩效之间联系的工具。预算体系在分配资源的基础上，衡量与监控企业及各部门的经营绩效，以确保最终实现公司的战略目标。 预算作为一种管理工具的全面预算管理，是公司治理结构下的游戏规则。 一、全面预算的相关释义 2、预算目标 预算目标是公司战略目标在本期内的财务具体化，公司战略是预算管理的目标导向，引导年度预算目标的确定； 年度预算目标强调可操作性，必须能通过预算编制体现出来。 （1）目标确定原则 市场原则 股东期望原则 充分挖潜资产盈利能力原则 （2）四大预算目标 财务目标 业务目标 市场目标 创新目标 一、全面预算的相关释义 3、预算管理的动因： 管理的迫切需要； 企业资本经营机制运行的必然需要； 公司治理结构下的“游戏规则”之一； 是业绩奖惩的标准以及激励和约束制度的重心。 一、全面预算的相关释义 4、预算管理的特征： 一定是涉及未来的； 一定涉及行动； 存在一个关于个人或团体行动原因的要素（管理是针对群体的）； 以价值性为主的对资源的协调整合； 是通过管理职能发挥作用的。 一、全面预算的相关释义 5、预算管理的目标： 预算通过企业资金、信息的整合，明确适度的分权、授权、战略驱动的业绩评价等来实现资源合理配置，作业高度协同，战略有效实施，经营持续改善，价值稳步增加的目标。 一、全面预算的相关释义 6、全面预算的模式： “自上而下”的模式（强调主要目标是利润最大化）； “自下而上”的模式（强调主要目标是利润最优化）； “自上而下”和“自下而上”相结合的模式。 最好模式：自上而下，自下而上，上下结合，分级编制，逐级汇总。如下表： 二、全面预算的编制流程 二、全面预算的编制流程 1、具体流程： 第一步：确定预算基数 第二步：根据预算基数制定预测数 第三步：根据预测数确定预算目标 第四步：依据预算目标形成预算 第五步：依据预算执行形成实际数 二、全面预算的编制流程 2、财务部门的工作 财务协同管理层做好计划指标和年度计划目标的确定； 各责任中心依据年度计划目标编制年度预算，分月份或季度执行，财务部门汇总平衡； 协同人力资源部门做好预算考核指标的确定； 做好预算的汇总和监管工作； 做好预算分析，协同管理层提高预算控制能力。 三、没有“博弈”的预算编制实例 1、 “ 预算松弛”——“博弈”问题分析 “ 预算松弛”：预算执行者的低估收入、高估成本、低估利润、夸大完成预算的困难等，或者为了争取新投资项目，在项目申报时压低支出预算，当项目被批准后，又不断扩大投资规模或稍带其他项目的“ 钓鱼”行为。 “ 预算松弛”产生的原因： 目标不一致和利益冲突 信息不对称 规避不确定性带来的风险 防备上级鞭打快牛 缓解业绩评价的压力 三、没有“博弈”的预算编制实例 2、预算松弛问题的解决 慎重确定下级参与预算编制的程度和方式； 注：预算参与与预算松弛是正相关的 上级参与、预算指标细化和明确算法 注： 信息不对称为预算松弛提供了基础环境； 完善业绩评价标准，缓解执行者压力； 真实诱导预算法的运用； 其基本做法是：上定指标，下报预算，加权平均定考核，少报惩罚（惩罚系数），多报不奖，超额奖励（奖励系数），不足吃亏。 上下级基数的权数，奖励系数和惩罚系数需确定，要科学。 3、利润中心具体应用： 三、没有“博弈”的预算编制实例 方案 一 二 三 四 五 六 上级定指标（50%） 1000 1000 1000 1000 1000 1000 下级报预算（50%） 1000 1200 1400 1600 1800 2000 预算考核数 1000 1100 1200 1300 14