上市公司并购重组实务操作.pptVIP

Stage 3. 上市公司并购重组法规要求及操作流程 第三十页，共五十四页。 法律 行政法规 部门规章 配套 特殊规定 自律规则 《公司法》 《证券法》 《上市公司监督管理条例》 《上市公司收购 管理办法》 《上市公司重大资产重组管理办法》 股份回购、吸收合并、分立等管理办法 《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》等 披露内容格式与准则 交易所业务规则 《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》 3.1 上市公司并购重组的现有法规要求 披露内容格式与准则 第三十一页，共五十四页。 上市公司资产重组的法规要求 应披露的交易 提交董事会审议 提交股东大会审议 构成重大资产重组 注：上市公司在十二个月内发生的交易标的相关的同类交易，应当按照累计计算的原则进行标准计算。 标准四： 上市公司出售资产的总额和购买资产的总额占资产总额的比例均达到70%以上； 上市公司出售全部经营性资产，同时购买其他资产； 凡涉及上市公司发行股份，均需通过证监会重组委审核。 不同规模的并购，有不同的信息披露要求，需履行不同的审核程序 3.1 上市公司并购重组的现有法规要求 第三十二页，共五十四页。 收购人（及其一致性动人）持股达上市公司总股本5%以上时，需公告并编制《权益变动报