2023年中老年奶粉行业调研分析与发展分析报告.pdf

2023年中老年奶粉行业调 研分析与发展分析报告 汇报人 ：张汉尧 日期 ：2022-12-21 C o nt e nt s 目录 01 | 行业定义 “根据世界卫生组织的年龄划分标准 ，中老年是人类生命历程中青年之后的阶段 ，包括 中年和老年 ，其中45-59周岁的人群为中年人 ，60周岁及以上的人群为老年人。中老年 奶粉是根据中老年人 （即45周岁以上人群）的生理特点和营养需求 ，以优质鲜牛奶为主 要原料 ，采用先进的生产工艺和设备精制而成的冲调食品。中老年奶粉通常具有高钙、 高铁、高锌、多不饱和脂肪酸、含硒和低脂等特点” 02 | 发展历程 2010年起 ，中国中老年奶粉市场逐渐成为各大乳制品 企业布局的重要赛道2010年 ，三元中老年奶粉开始在 线上销售 ，销售额年复合增长率超过30，尤其在近两 年销量上升势头明显2012年1月 ，伊利中老年奶粉销 量较去年同期增长56.2，呈现大幅上涨态势2016年 ， 雀巢正式推出中老年奶粉品牌 “怡养”，公司旗下的 中老年奶粉系列也统一升级为 “雀巢怡养中老年奶 粉”2018年 ，蒙牛旗下雅士利推出中老年奶粉品牌 “悠瑞”，并于2019年8月底升级 “悠瑞”品牌形象 ， 定位为成人奶粉中的高端品牌 初步发展阶段 （2010年至今） 探索发展阶段 （1980-2009年） 雀巢是较早涉及中老年奶粉领域的企业之一 ，1980年 ， 雀巢依托强大的食品与健康研发体系 ，推出了适合中 老年人食用的配方奶粉。作为中老年奶粉的先行企业 ， 雀巢在老年奶粉行业的布局具有引领作用1997年 ，雀 巢开始生产强化维生素C、维生素E和膳食纤维的中老 年配方奶粉。同年 ，伊利推出 “伊利欣活中老年奶 粉”，该奶粉中添加 “植物甾醇”及 “ω-3 6”等元 素 ，可帮助老年人保护心血管系统和肠道健康。伊利 中老年奶粉产品的上市意味着中国乳制品企业也开始 布局中老年奶粉市场 04 | 产业链上游 原奶是生产奶粉的核心原材料 ，原奶成本在中老年奶粉总制造成本的占比多为 50-60。同时，原奶的品质与中老年奶粉品质呈正比关系 ，奶源产地是决定奶 粉品质的关键因素。全球优质牧场多集中于南北纬40°-50°地带 ，其中南半球 黄金奶源带包括澳大利亚南部、新西兰和阿根廷的潘帕斯草原 ，北半球黄金奶 源带包括爱尔兰、荷兰、法国诺曼底、德国北部、蒙古、中国内蒙古、日本北 部、美国的明尼苏达州等地区。上述地区出产的高品质奶源占据世界高端乳品 市场大部分的市场份额。自2008年三聚氰胺事件爆发后 ，中国消费者对国产品 牌信心下降，对外资品牌奶粉的需求持续呈现上升趋势。基于此背景 ，中国光 明、蒙牛、合生元、伊利、贝因美等主流奶粉品牌纷纷在新西兰、法国和爱尔 兰等地区投资建厂 ，在抢占质优价廉的奶源、降低生产成本的同时，也可通过 提供国外奶源的方式可获取中国消费者的信任。头部中老年奶粉企业积极向上 游原材料行业延伸在原奶资源获取上 ，奶粉生产商主要通过自建牧场、第三方 大型牧场和专业合作社等方式获取原奶资源。自建牧场投资成本高、投资回报 期长 ，但因质量可控、安全度高 ，大型奶粉生产商多采用自建牧场的方式获取 奶源。此外 ，高比例参股第三方大型牧场也是大型奶粉生产商获取原奶资源的