俄罗斯原油现状及未来趋势2014.docx

俄罗斯原油现状及未来趋势 俄罗斯是世界第八大石油资源国，截至 2013 年底，其石油探明储量达到 127 亿吨，占世界石油总储量的 5.5%。2013 年，俄罗斯原油产量为5.23 亿吨，约占全球总产量的13%。2013 年其原油出口创汇 1725 亿美元，是俄罗斯GDP 的重要组成部分。俄罗斯 2/3 的财政收入来自其油气企业的税款。随着乌克兰危机愈演愈烈以及国际油价急剧下滑，俄罗斯的原油生产和出口将面临较大的外部压力。石油收入减少是卢布对美元汇率降低41%的重要影响因素，也使国际上普遍看空俄罗斯经济。 一、俄罗斯原油生产和出口情况 1. 2013 年俄原油生产与出口情况（1）原油生产 俄罗斯是世界第二大石油生产国，2013 年俄罗斯原油产量为 5.23 亿吨，仅比沙特阿拉伯少约 1000万吨，约占全球总产量的 13%。俄罗斯石油资源分布不均，其中陆上石油资源占87.4%，主要分布在西西伯利亚（占61%）、伏尔加—乌拉尔（占16%）、东西伯利亚—远东（占15.1%）等地区；海上石油资源占 12.6%，主要分布在北极海、鄂霍次克海和里海等陆架油气区。 俄罗斯国内的石油生产企业有数十家，其中俄罗斯石油公司（Rosneft）、卢克石油公司（Lukoil）、苏尔古特石油天然气股份公司（Surgutneftegas）、俄罗斯天然气工业石油公司（Gazpromneft）是前四大原油生产企业。俄罗斯石油公司收购TNK-BP 后，在俄国内原油生产中的地位不断提高， 产量占国内总产量的比重由 2000 年的 31%提高到 2013 年的 38%，也使得四大原油生产企业的产量合计达到俄罗斯总产量的 73%（见下图）。 （2）出口情况 俄罗斯是全球仅次于沙特的第二大原油出口国， 每年出口规模在 2.5 亿吨左右，约占国内原油总产量的 50%（见下图）。自 2008 年以来，由于欧洲原油消费量下降，俄罗斯调整了原油和成品油税费（提高原油相关税费，降低成品油税费），推动俄罗斯国内原油加工量提升，导致俄罗斯原油出口量持续下降。2013 年，俄罗斯原油出口量约为 2.35 亿吨，占国内总产量的 44%。 导致近几年乌拉尔原油的API 度开始下降，硫含量有所提高。 乌拉尔原油的调和主要在油田和出口港进行， 这造成每个出口点乌拉尔原油的质量有很大的波动，总体上乌拉尔原油的 API 度在 31～33， 含 硫 量 在0.8% ～ 1.8%。俄罗斯国内主力油田的原油品质变差， ESPO 原油是通过EPSO 管道出口至亚太地区的混合原油（见下图）。2013 年，ESPO 管道共计出口原油 3600 万吨，其中，1500 万吨通过斯克沃罗季诺陆路供应中国，剩余2100 万吨通过科兹米诺港口出口，主要买家为日本、中国、韩国、美国及东南亚国家的公司，中、日、韩三国的购买量约占 ESPO 原油海上出口的 75%。ESPO 的油源中 1800 万吨来自东西伯利亚，其余的 1700 万吨来自西西伯利亚和中西伯利亚地区的调配。 2014 年俄罗斯原油生产与出口情况 俄罗斯海关数据显示，2014 年 1-11 月，俄原油出口总额为1446.1 亿美元，同比下降 8.6%，出口总量约 2.05 亿吨，比上年同期下降 5.2%。2014 年，俄罗斯原油开采量为 5.26753 亿吨，同比增加 0.6%；日均开采量为 144.3 万吨（1058 万桶/日），创 1987 年以来日均开采量最高水平。非国有中小型石油公司是 2014 年俄罗斯产油量创新高的主要因素——同比增长 11%，增长超过 100 万桶/日。2014 年新增探明石油储量 5.5 亿吨。 2014 年俄罗斯原油出口量为 2.21598 亿吨，同比减少 5.7%；通过俄罗斯石油运输公司的原油出口量为 1.76255 万吨，同比减少 4.2%；原油过境出口量为1928.7 万吨，同比减少 11.3%；俄国内原油加工量为 2.88957 亿吨，同比增加 5.2%。 目前俄罗斯每桶原油开采成本约为 35 美元，相对于目前 55 美元/桶的油价是赢利的。2014 年，俄罗斯石油经营利润率上升20%，但是俄罗斯石油企业面临经营困难，向国家基金申请了援助。以俄罗斯石油公司为例，2014 年年底前该公司需偿还 102 亿美元的债务，2015 年需偿还 195 亿美元的债务。 在油价下跌情况下，为促进石油出口创汇，降低财政对石油出口税的依赖，减少国际油价对财政 的影响，俄罗斯决定自 2015 年开始调整石油税制，大幅降低石油出口税，提高矿产资源开采税。俄罗斯石油出口关税自 2014 年 12 月 1 日起调整为每吨 277.5 美元，相对 11 月份下降 12.4%，每吨下降 39.2 美元。2014 年 12 月，汽油出口