金融工程专题研究：CTA系列专题之五，基于连续信号的商品期货交易策略-20230620-国信证券-31页.pdfVIP

证券研究报告 | 2023年06月20日 金融工程专题研究 CTA 系列专题之五：基于连续信号的商品期货交易策略 核心观点 金融工程专题报告 从传统离散信号到连续信号 金融工程·数量化投资 CTA 策略近年表现承压，因此我们希望对传统的CTA 策略思路进行改 证券分析师：张欣慰 证券分析师：刘凯 021 010 进和优化。在CTA 策略中，交易信号扮演着指引和触发交易的角色。然 zhangxinwei1@ liukai6@ S0980520060001 S0980522040002 而，传统的CTA 交易信号仅仅告诉我们开仓的方向，用0、1、-1来分 别代表平仓、多仓和空仓。这意味着我们只有两种状态可选择，