面板数据模型详解演示文稿.pptVIP

* 固定效应模型的虚拟变量回归 当前第31页\共有76页\编于星期二\15点 * 1代表元素都为1的n维列向量。进一步，可以将与常数项参数ai相关的mn×m维矩阵写成D，而将不包含常数项参数β相关的mn×k维矩阵写成X，则面板数据的固定效应模型又可以更简洁地表示为： 由于上式的矩阵D的列向量可以理解为代表第i个经济主体的虚拟变量，通常也可将固定效应模型称为最小二乘虚拟变量模型(Least squares dummy variable model, LSDV)。 固定效应模型的虚拟变量回归 当前第32页\共有76页\编于星期二\15点 * 固定效应模型的Stata操作 （1）设定截面变量和时间变量 tsset panelvar timevar （2）固定效应模型估计 xtreg y x1 x2 x3, fe （3）导出固定效应回归的个体截距项 predict??v, u gen c=v+_b[_cons] 或者，直接进行LSDV估计 xtreg y x1 x2 x3 i.panelvar 当前第33页\共有76页\编于星期二\15点 * 固定效应VS一阶差分 固定效应 当前第34页\共有76页\编于星期二\15点 * 固定效应VS一阶差分 一阶差分 当前第35页\共有76页\编于星期二\15点 * 四、随机效应模型 假定一个非观测效应模型为： 固定效应法和一阶差分法的目的都是