商业银行利率风险管理1 - 银行从业资格.docxVIP

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资产收益减少或负债成本增加，造成商业银行利差减小或收益损失。利率波动对商业银行净现金流的影响。利率水序，在利率市场化后，存款利率、贷款利率的初步方案应由存款管理部门和贷款管理部门分别负责，并吸收利率风度的完善程度，建立既能控制风险，又具有效率的存贷款利率定价分级授权管理制度。做好基础性的资料积累和数意各种工具的搭配组合。拓展经营领域，大力发展非利差获利型中间业务。针对目前我国商业银行90%的经营收┊┊┊

资产收益减少或负债成本增加，造成商业银行利差减小或收益损失。利率波动对商业银行净现金流的影响。利率水

序，在利率市场化后，存款利率、贷款利率的初步方案应由存款管理部门和贷款管理部门分别负责，并吸收利率风

度的完善程度，建立既能控制风险，又具有效率的存贷款利率定价分级授权管理制度。做好基础性的资料积累和数

意各种工具的搭配组合。拓展经营领域，大力发展非利差获利型中间业务。针对目前我国商业银行90%的经营收

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商业银行利率风险管理

目录

1.我国利率市场化进程

1.1利率与利率体系

1.2我国的利率市场化进程

2.我国商业银行的利率风险

2.1利率风险的危害和表现

2.2我国商业银行面临的利率风险的类型

3.商业银行利率风险的控制和管理原理

4.我国商业银行利率风险防范机制的构建

摘要

在我国利率市场化的金融改革中，利率风险的存在和影响将日益显现，本文认真分析了利率的影响因素和利率市场化带给商业银行的风险。借鉴国际经验和根据本国实际情况，试图得出相应的商业银行市场利率风险管理的解决方案。

关键词：利率市场化，利率风险，控制，防范机制

1.我国利率市场化进程

1.1利率与利率体系

利率是资金的时间价值。在现代金融活动中，商业银行几乎所有的资产和负债都是以利率作为价格的。利率价格的变动无疑会改变交易双方的成本和收益。利率风险是指银行的财务状况暴露在利率的不利变化之中。过高的利率风险可以给银行的收益和资本造成很大的威胁。利率的变动通过影响银行的净利息收入和其他一些利率敏感性收益和经营费用，最终影响到银行的收益；利率的变动也会影响银行的资产、负债和表外业务工具的价值，因为当利率发生变化时，将来的现金流量的现值也会因此而变化。

利率体系是指一个国家或地区在一定时期内各种利率的组成及其相互关系。在金融体系比较完善的情况下，主要由以下几个方面构成：

中央银行利率。

商业银行存款利率

拆借利率与国债利率

一级市场利率和二级市场利率

加罚息、贴息、停息、减息和免息的规定

以上各种利率的变动都有可能对商业银行原有的利息政策造成冲击，成为利率风险。

1.2我国的现阶段利率市场化进程

由于我国各商业银行的体制和长期以来金融市场利率主要依托于国家宏观调控和管制。这一风险并未能构成对商业银行生存的威胁。

但最近几年,央行先后放开了同业拆借市场利率、国债发行利率、银行间债券回

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线风险。一般而言，长期利率要高于短期利率，即收益曲线的斜率是正的。但在经济扩张阶段，由于货币政策的逆变化对银行的价值以及银行未来长期盈利能力的影响，因此更符合股东利益最大化的目标。2.2我国商业银行面构成对商业银行生存的威胁。但最近几年

线风险。一般而言，长期利率要高于短期利率，即收益曲线的斜率是正的。但在经济扩张阶段，由于货币政策的逆

变化对银行的价值以及银行未来长期盈利能力的影响，因此更符合股东利益最大化的目标。2.2我国商业银行面

构成对商业银行生存的威胁。但最近几年,央行先后放开了同业拆借市场利率、国债发行利率、银行间债券回购利

烈的竞争和频繁的资金流动将使商业银行面临流动性不足的压力。在利率市场化过程中，由于金融市场存在信息不

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购利率以及政策性金融债券发行利率,先后三次扩大了对中小企业贷款利率的浮动幅度和范围,放开了外币贷款利率和大额外币存款利率。目前受管制的利率已经越来越少。利率市场化是我国金融改革的重要目标之一，这项改革是从货币市场起步的，其中二级市场先于一级市场；存款利率改革先放开大额、长期，对一般存款利率是实行严格管制的；在本、外币利率改革次序上，外币利率改革先于本币；在整个利率改革过程中，始终注意市场化进程的渐进性，逐渐扩大浮动幅度。由于利率与银行的生存发展息