多因子选股系列研究分析报告：新闻有限注意力，“凸显效应”因子构建.pdfVIP

金融工程研究2024.04.12

专题报告

新闻中的有限注意力和“凸显效应”因子构建——多因子选股系列研究之

十七

方正证券研究所证券研究报告

一直以来，投资者尝试利用新闻数据构建有效因子，但构建有效策略的难

度较大。简单来说，策略过程中遇到了几个主要挑战，这些挑战涉及到数

据量、新闻质量、打分准确性及市场定价问题。

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子构建——多因子选股系列研究之十六》

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新闻的情感评分，构建glm4_news_emo因子。回测区间内周频调仓的

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大幅回撤复盘》2024.02.22