板培训课件：项目考察经验介绍(1).ppt

整理ppt3.2负责人的考察（续）A企业，在推进改制挂牌工作时，由其董事会秘书负责内外部协调工作，但其在公司内部无行政职务，协调工作困难，而公司主要领导人对挂牌工作不重视，遇到问题时心存侥幸：面对主办券商提出的解决办法不执行；另一方面，负责该项目的主办券商项目组在与企业高层交流意见时，态度不坚决，最后导致项目夭折。案例1B企业，有挂牌意愿，而且企业实际的业务量也比较大，具备一定的盈利水平，但在交流过程中对财务数据闪烁其词，对要公开披露公司财务信息也极为敏感。案例2C企业，电信运营支撑系统软件开发商，具备一定的盈利水平，挂牌意愿较强，但公司历史上存在抽逃出资现象，股东不愿全额归还，想以费用报销方式冲账。案例3第四部分专业服务促成签约整理ppt2011年7月项目考察经验介绍*CONTENTS概要一新三板公司典型案例二广开渠道开发客户三初步调查筛选客户一专业服务促成签约四第一部分新三板公司典型案例世纪瑞尔转板上市的典范持续融资的代表创新技术的楷模北京时代诺思兰德新三板市场从2006年1月推出以来已有5年时间了，期间又涌现出了多少成功案例呢？对我们以后开展这项业务有何借鉴意义？九恒星产业整合的探路者主营业务铁路行车安全监控系统产品的开发、生产、销售。主要产品包括铁路综合视频监控系统、铁路防灾安全监控系统、铁路综合监控系统平台、铁路通信监控系统等。2006年1月份在新三板市场挂牌。“期间3块多、5块多的成交价格都出现过，且09年的交易均价也仅7元。公司曾在2010年1月通过新三板完成了一次定向增资，发行2,000万股有限售条件的人民币普通股，每股价格人民币4.35元，募集资金8,700万元。增资价格根据公司2008年度经营业绩，按该次定向增资完成后的总股本（10000万股）计算，市盈率为18.91倍。公司在创业板IPO时的发行价为32.99元，上市当天收盘价59.40元，2010年收盘价47.80元。照此计算，当时参与定向增资的投资者目前账面赢利已超过10倍。世纪瑞尔案例引起了市场特别是PE及投行人士对新三板市场的强烈关注。1.1世纪瑞尔主营焊机产品及智能电器产品的生产及销售。2006年3月31日挂牌。自2007年以来进行了三次融资，共筹集资金1.35亿，有力地促进了公司的发展。1.2北京时代主营生物新药研发与技术服务。2009年2月挂牌，股本950万，2007及2008年营业收入分别为371.50万、219.68万，净利润194.61万、-16.39万元。申请挂牌时公司还处于新药研发阶段，尚未实现自主产品的产业化，但公司积极开拓国际技术市场，以项目技术转让和专利许可的经营模式，较早的摆脱了企业产品开发期投入大于产出所致的经营亏损状况。公司2006年至2008年8月成功的向国外三家公司以专利许可或技术转让等方式销售了“重组人改构白介素-11”、“重组人胸腺素α1”和“重组人胸腺素β4”三个项目的区域性开发权。公司与韩国ViroMed公司合作开发的“重组人肝细胞生长因子裸质粒注射液”，继2006年10月和2008年6月分别获得美国和中国FDA的下肢动脉缺血性疾病的Ⅰ期临床研究批准后，于2009年3月又获得美国FDA的治疗糖尿病周围神经病变的新适应症Ⅰ/Ⅱ期临床研究批准（BBIND13,938）。糖尿病性神经病变是糖尿病的主要慢性并发症之一，以周围对称性感觉和运动神经病变以及自主神经病变最为常见，其发病率大约为糖尿病病人的50%，目前全世界约有2.5亿糖尿病患者，有一半左右患有糖尿病性神经病变，而临床上尚无有效的治疗药物和方法。1.3诺思兰德增资方案：2010年11月25日刊登定向增资公告：拟非公开发行不超过189.2万股（含189.2万股）有限售条件的人民币普通股，融资额不超过3,973.2万元（含3,973.2万元），定向增资价格为每股人民币21.00元。募投项目：本次定向增资募集资金将全部用于公司生物新药研发项目的产业化。其中公司拟在北京市通州区购买约70亩产业化建设用地，总价款约为2,300万元；募集资金余额全部用于建设“重组人肝细胞生长因子裸质粒注射液”新药的GMP生产车间。定价依据：公司目前主要资产为“重组人肝细胞生长因子裸质粒注射液”等5个新药项目的无形资产，其中2个项目已分别完成Ⅰ期和Ⅱ期临床研究,其他3个项目已基本完成临床前研究。参考公司开发新药的收益前景、同类新药技术转让价格以及国内外相似公司市值等因素，公司自己评估的公司整体价值为3