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,我国中小企业融资的现状和问题

摘要

中小企业是我国国民经济的重要组成部分,在经济社会发展中具有大

企业无法替代的特殊的战略地位.小企业作为活跃市场的基本力量,容纳

了社会上大多数的就业人员,在促进经济增长及解决就业和再就业过程中,

发挥着重要作用.中小企业的发展需要强有力的金融支持,但由于企业自

身和我国经济体制等多方面的原因,致使我国中小企业普遍存在的融资难

的问题,融资难造成中小企业融资方式单一,融资渠道狭隘,融资结构存在

许多缺陷.融资难严重制约了我国中小企业的发展速度.目前的全球经济

危机对我国中小企业的生存和发展产生了很大的影响,不少中小企业因为

缺乏资金,面临着即将倒闭的困境,而且从更长远的角度来看,融资难问题

已经成为阻碍中小企业发展的主要原因.在当前经济发展的情况下,采取

什么样的办法解决中小企业的融资问题是值得我们去探讨的.本文着重

研究了我国中小企业融资的现状并针对融资过程中存在的问题,分析原因,

加快我国中小企业的发展,促进我国国民经济的发展.

正文

中小企业在解决社会就业、发展地方经济和聚拢一些特色优势产业等

方面发挥着重要的作用,但融资问题却成为了制约这些中小企业发展的

“瓶颈”.解决中小企业融资难的问题已经迫在眉睫,只有切实解决中小

企业融资问题,才能把中小企业发展的潜在能量发挥出来,使其在经济发

展和社会稳定中发挥更大的作用.本文将对中小企业融资的现状中存在的

问题、成因等进行剖析,并提出相应的优化解决中小企业融资问题的对策.

一、我国中小企业融资现状

一中小企业融资目前依然是间接融资为主

据国家经贸委近期调查,我国东、中、西部中小企业从银行等金融机

构获得的资金分别是：东部占60%；中部约70%到80%；西部则高达90%.

可见,中小企业对金融机构的资金依赖程度很高.据权威部门调查显示,中

小企业获取外部资金的渠道除了金融机构外,民间贷款也成为其重要的资

金来源,占比为14.59%,而通过直接融资渠道的数额极小,仅占1.8%.

二国内金融机构对中小企业贷款差别很大

目前在我国包括金融租赁,信托投资等非银行金融机构在内的各类金

融机构中,民生银行、城市信用社、农村信用社和城市商业银行等中小金

融机构提供的贷款比重较高,而四大国有商业银行中,除中国农业银行向

中小企业贷款比重较高外,其余三家银行贷款份额均较小,非银行金融机

构融资性业务服务比例更低.

三贷款需求不能得到全部满足

在历来的调查中,“资金不足”始终被列为中小企业第一位的问题.有

资料显示,90%以上的中小企业的贷款服务需求得不到满足或只得到部分

满足.

四恶性循环情况普遍

中小企业由于负债较多,经营业绩恶化,大多数中小企业信用急剧下

降,往往形成：“资金缺乏业绩恶化信用差资金缺乏”的

恶性循环.因此,中小企业一般需要利用商业关系和社会关系进行短期资

金筹集.

五中小企业资金的短缺与社会资金总供给相对宽裕之间的矛盾突出

我国现存的政府主导、间接融资为主的融资制度决定了我国目前中小

企业融资渠道单一、资金供给狭窄.但中小企业金融的特殊性决定了其资

金需求不易得到满足.而金融市场上信息不对称又使得外部资金的供给者

难以确切把握企业的发展前景和财务状况,这样对金融机构来说,中小企

业的金融风险要远远大于大企业.

六大多数中小型企业对贷款需求具有急、频、少、险、高的特点

中小业普遍规模较小,资金积累不足,且大多属于劳动密集产业,大多

没有专门的资金管理部门,管理人员素质较低,经营资金的能力较差,缺乏

融资意识和风险控制理念,由于欠资过多,使得其信用急剧下降,一般利用

商业关系和社会关系进行短期资金的筹集.大多数中小型企业对贷款需求

具有急、频、少、险、高的特点:①急,即贷款要得急,且多为需求急迫的

流动资金贷款;②频,即中小企业贷款需求频率高;③少,即中小企业每次

贷款的金额小,需求量少;④险,即中小企业贷款项目本身不稳定因素多,

信贷风险较大;⑤高,即中小企业贷款管理成本和交易成本高.

二、中小企业融资问题的成因

目前,中小企业融资困难的局面是由企业自身素质、外部环境等多层

次的因素综合