2018年cdfi考试试题及答案.docx

2018年cdfi考试试题及答案

姓名：____________________

一、选择题（每题2分，共20分）

1.以下哪个不是金融市场的基本功能？

A.价格发现

B.资金融通

C.风险分散

D.信用创造

2.下列哪个不属于金融衍生品？

A.期权

B.基金

C.远期

D.现货

3.以下哪个金融机构不属于银行类金融机构？

A.商业银行

B.农村信用合作社

C.非银行金融机构

D.政策性银行

4.以下哪个不属于金融市场的参与者？

A.企业

B.政府部门

C.投资者

D.银行

5.以下哪个不是金融监管的目的？

A.维护金融稳定

B.保护投资者权益

C.促进金融创新

D.提高金融机构效率

二、判断题（每题2分，共10分）

1.金融市场的参与者都是盈利机构。（）

2.金融衍生品的风险比现货交易更大。（）

3.金融监管可以完全消除金融市场的风险。（）

4.金融市场的基本功能包括资金融通、风险分散和价格发现。（）

5.金融市场的参与者都是金融机构。（）

三、简答题（每题5分，共15分）

1.简述金融市场的功能。

2.简述金融监管的主要目的。

3.简述金融衍生品的特点。

四、计算题（每题10分，共20分）

1.某投资者购买了一张面值为1000元的零息债券，到期收益率为5%，期限为3年。请计算该投资者购买该债券的现值。

2.某公司发行了100万股股票，每股面值为1元，发行价格为每股10元。假设该公司股息为每股0.5元，请计算该公司的市盈率。

五、论述题（15分）

论述金融创新对金融市场的影响。

六、案例分析题（20分）

某银行在2017年年末的不良贷款率为2%，2018年第一季度的不良贷款率为3%。请分析该银行在2018年第一季度不良贷款率上升的原因，并提出相应的改进措施。

试卷答案如下：

一、选择题答案及解析：

1.答案：D

解析：金融市场的功能包括资金融通、价格发现、风险分散和信用创造，而信用创造是中央银行的功能，不属于金融市场的基本功能。

2.答案：B

解析：金融衍生品是指基于其他金融工具的金融产品，如期权、期货、远期等，而基金是一种投资工具，不属于衍生品。

3.答案：C

解析：银行类金融机构包括商业银行、政策性银行和农村信用合作社，非银行金融机构是指那些不以吸收存款为主要业务，如保险公司、证券公司等。

4.答案：D

解析：金融市场的参与者包括企业、政府部门、投资者和金融机构，银行作为金融机构，是金融市场的参与者之一。

5.答案：C

解析：金融监管的目的包括维护金融稳定、保护投资者权益和提高金融机构效率，而完全消除金融市场的风险是不现实的。

二、判断题答案及解析：

1.答案：×

解析：金融市场的参与者既有盈利机构，也有非盈利机构，如政府部门。

2.答案：√

解析：金融衍生品的风险通常比现货交易更大，因为它们的价格波动受到多种因素的影响。

3.答案：×

解析：金融监管可以降低金融市场的风险，但无法完全消除风险。

4.答案：√

解析：金融市场的功能确实包括资金融通、风险分散和价格发现。

5.答案：×

解析：金融市场的参与者不仅限于金融机构，还包括其他类型的实体。

三、简答题答案及解析：

1.答案：金融市场的功能包括资金融通、价格发现、风险分散和信用创造。资金融通是指金融市场为资金短缺方提供融资渠道，为资金富裕方提供投资机会；价格发现是指金融市场通过供求关系形成合理的价格；风险分散是指投资者通过分散投资来降低风险；信用创造是指金融机构通过贷款等手段创造信用。

2.答案：金融监管的主要目的包括维护金融稳定、保护投资者权益和提高金融机构效率。金融稳定是指金融市场在宏观经济和金融政策的影响下保持稳定运行；保护投资者权益是指确保投资者在金融市场上的合法权益得到保障；提高金融机构效率是指提升金融机构的经营管理和市场竞争力。

3.答案：金融衍生品的特点包括：1）基于其他金融工具；2）具有高风险性；3）杠杆率高；4）交易灵活；5）合约标准化。

四、计算题答案及解析：

1.答案：现值=1000/(1+0.05)^3=863.84元

解析：使用零息债券的现值公式，其中面值为1000元，到期收益率为5%，期限为3年。

2.答案：市盈率=市价/每股收益=10/0.5=20

解析：市盈率是股票价格与每股收益的比率，该公司的市盈率为20。

五、论述题答案及解析：

（答案略）

六、案例分析题答案及解析：

（答案略）