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通信
AI算力的复盘与展望
我们通过梳理通信行业2023年中报得出以下结论:
(1)上半年行业营收稳健增长。伴随AI浪潮下通信行业开拓新增长曲线,叠加强美元下出
口受益,上半年通信行业稳健发展,162家样本上市公司实现营收14462亿元,同比增长
5.8%;利润端,上半年实现归母净利润1227.7亿元,同比增长7.2%。我们认为,随着通
信行业充分享受AI红利、基建投资保持景气,行业全年营业收入有望保持稳健增长。
(2)光通信:AI算力中最具确定性的品种之一。回顾海外科技巨头和北美光通信产业链中
报,下游云厂商均表示AI拉动算力需求不断增长,带来
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