2025年金融风险管理师期货保证金制度与流动性风险控制专题试卷及解析.pdfVIP

2025年金融风险管理师期货保证金制度与流动性风险控制专题试卷及解析1

2025年金融风险管理师期货保证金制度与流动性风险控制

专题试卷及解析

2025年金融风险管理师期货保证金制度与流动性风险控制专题试卷及解析

第一部分：单项选择题（共10题，每题2分）

1、期货保证金制度的主要目的是什么？

A、增加交易所收入

B、确保合约履约，控制违约风险

C、提高市场流动性

D、降低交易成本

【答案】B

【解析】正确答案是B。保证金制度的核心功能是作为履约担保，防止交易方违约，

从而保护市场的完整性。A选项错误，保证金并非交易所的主要收入来源；C选项错

误，虽然保证金制度间接影响流动性，但不是其主要目的；D选项错误，保证金实际上

增加了交易成本。知识点：期货市场风险控制机制。易错点：混淆保证金的主要功能与

次要影响。

2、当期货价格剧烈波动时，交易所通常会采取什么措施？

A、降低保证金比例

B、提高保证金比例

C、暂停交易

D、增加交易品种

【答案】B

【解析】正确答案是B。价格剧烈波动时，提高保证金比例可以增强风险抵御能力。

A选项错误，降低保证金会加剧风险；C选项错误，暂停交易是极端情况下的措施；D

选项错误，增加品种与风险控制无关。知识点：动态保证金调整机制。易错点：误认为

降低保证金能刺激交易从而稳定市场。

3、流动性风险的主要表现形式是？

A、市场价格大幅下跌

B、无法以合理价格快速平仓

C、交易对手违约

D、保证金不足

【答案】B

【解析】正确答案是B。流动性风险的核心是资产变现困难或成本过高。A选项属

于市场风险；C选项属于信用风险；D选项属于操作风险。知识点：金融风险分类。易

错点：将流动性风险与市场风险混淆。

2025年金融风险管理师期货保证金制度与流动性风险控制专题试卷及解析2

4、期货公司对客户保证金的管理原则是？

A、集中管理

B、分户管理

C、统一调配

D、优先使用

【答案】B

【解析】正确答案是B。分户管理确保客户资金独立安全。A选项错误，集中管理

易导致资金混同；C选项错误，统一调配违反监管要求；D选项错误，优先使用无明确

依据。知识点：期货公司合规要求。易错点：忽视分户管理的监管强制性。

5、以下哪项不属于流动性风险的来源？

A、市场深度不足

B、交易量萎缩

C、保证金追缴

D、政策突变

【答案】D

【解析】正确答案是D。政策突变属于系统性风险。A、B、C选项均与流动性直接

相关。知识点：流动性风险成因分析。易错点：将外部冲击与流动性风险混为一谈。

6、期货保证金通常包括哪两部分？

A、初始保证金和追加保证金

B、结算保证金和交易保证金

C、基础保证金和风险准备金

D、履约保证金和备用保证金

【答案】A

【解析】正确答案是A。初始保证金是开仓时缴纳，追加保证金是维持持仓所需。B、

C、D选项均为干扰项。知识点：保证金构成。易错点：混淆保证金的不同分类标准。

7、流动性覆盖率（LCR）的监管目的是？

A、控制信用风险

B、确保短期流动性充足

C、限制杠杆率

D、提高资本充足率

【答案】B

【解析】正确答案是B。LCR衡量银行短期流动性风险抵御能力。A、C、D选项分

别对应其他监管指标。知识点：流动性监管指标。易错点：混淆不同监管指标的功能。

8、期货交易所调整保证金的主要依据是？

A、交易量变化

2025年金融风险管理师期货保证金制度与流动性风险控制专题试卷及解析3

B、持仓量变化

C、价格波动率

D、客户投诉量

【答案】C

【解析】正确答案是C。价格波动率直接反映市场风险水平。A、B选项间接相关，

D选项无关。知识点：保证金动态调整机制。易错点：忽