2025财务工作总结及2026年度工作计划.docxVIP

2025财务工作总结及2026年度工作计划

一、2025年度财务工作回顾

（一）经营成果与财务表现

1.收入端：全年实现营业收入42.68亿元，同比增长18.4%，增速高于行业均值5.7个百分点。其中，主营业务收入40.12亿元，占比94.0%；其他业务收入2.56亿元，主要来自技术许可与闲置资产出租。

2.利润端：归母净利润4.93亿元，同比增长22.1%；扣非净利润4.61亿元，同比增长24.3%。毛利率由2024年的28.6%提升至30.2%，净利率由10.9%提升至11.6%。

3.现金流：经营活动净现金流7.84亿元，同比增长31.5%；自由现金流5.37亿元，同比增加2.14亿元。年末货币资金余额11.27亿元，同比增加3.45亿元，资金保障倍数（货币资金/一年内到期有息负债）由1.8倍提升至3.2倍。

4.资本结构：资产负债率46.3%，同比下降3.1个百分点；有息负债率28.9%，同比下降4.5个百分点；加权平均融资成本4.1%，同比下降0.6个百分点。

5.股东回报：年度分红2.46亿元，分红率49.9%，股息率3.1%；同时完成1.2亿元回购，增厚每股净资产0.19元。

（二）预算执行与偏差分析

1.收入预算完成率105.7%，超预算2.68亿元，主要得益于海外储能订单提前交付及国内分布式光伏EPC项目集中结算。

2.成本预算完成率103.4%，超预算1.14亿元，主因是碳酸锂价格三季度反弹导致电芯成本上升7.3%，但公司通过国产替代及规模化招标抵消了4.1个百分点。

3.期间费用预算完成率98.6%，节约0.38亿元，其中销售费用率下降0.4个百分点，管理费用率下降0.3个百分点，研发费用率保持5.1%不变。

4.资本开支预算完成率92.5%，实际支出6.9亿元，未执行部分0.55亿元，主要为惠州PACK产线二期设备因验收进度延迟至2026年一季度付款。

（三）资金管理与融资创新

1.资金池升级：完成银企直联系统三期上线，实现境内35家子公司、境外4家SPV公司账户T+0可视，资金归集率由85%提升至98%，全年减少外部贷款3.2亿元，节约财务费用0.18亿元。

2.票据池：全年办理银行承兑汇票贴现45.6亿元，平均贴现利率2.3%，较同期流贷利率低170BP，减少利息支出0.77亿元。

3.绿色债券：成功发行3亿元3年期绿色中票，票面利率2.95%，较同期AAA央企债券利率低25BP，募集资金用于内蒙风电制氢项目，获得国际气候债券倡议组织（CBI）认证。

4.跨境资金通道：获批深圳前海跨境资金池额度5亿美元，实现境外盈余资金1.8亿美元回流，用于偿还高成本外债，节约利息0.12亿元。

（四）税务筹划与风险防控

1.税收优惠：全年享受高新技术企业、西部大开发、研发加计扣除等政策，合计节税1.34亿元，综合税负由18.7%降至15.2%。

2.转让定价：完成境外销售公司关联交易基准分析，调整利润率至7.5%，避免双重征税风险0.3亿元。

3.税务稽查：主动配合国家税务总局随机抽查，涉及2019—2021年度增值税、企业所得税，最终补缴税款及滞纳金合计0.08亿元，无罚款。

4.发票管理：上线国税总局电子发票服务平台（乐企），全年开具电子发票占比98.5%，减少纸质发票成本0.02亿元；建立发票风险预警模型，拦截异常发票0.45亿元。

（五）成本精细化与供应链协同

1.标准成本体系：完成电芯、模组、BMS三大品类标准成本修订，差异率由±5%压缩至±2%，为报价决策提供实时依据。

2.作业成本法：在PACK制造中心试点，识别出返工、搬运、待机三大非增值作业，全年降低制造成本0.21亿元。

3.供应链融资：与核心供应商共建“应收账款质押+保理”平台，全年帮助上游108家中小企业融资3.8亿元，公司获得2%返利，实现收益0.08亿元。

4.库存周转：原材料周转天数由45天降至38天，产成品周转天数由32天降至26天，合计释放资金1.9亿元。

（六）数字化与系统建设

1.ERP升级：完成SAPS/4HANA2023FPS02版本升级，实现物料账与成本账实时同步，月结时间由6天缩短至2天。

2.RPA机器人：部署17个财务机器人，覆盖销售对账、发票验真、银行回单下载、费用报销审核等场景，全年释放人力1.8FTE，差错率下降至0.02%。

3.BI分析：搭建PowerBI财务驾驶舱，集成收入、成本、现金流、税负等42项指标，支持移动端实时查看，管理层查询频次由月均120次提升至850次。

4.数据治理：建立财务主数据标准（客户、供应商、物料