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基于实际限制的套期保值组合选择模型构建与优化路径探究

一、引言

1.1研究背景

在金融市场中，套期保值占据着举足轻重的地位，是企业与投资者管理风险不可或缺的工具。其核心目标在于借助期货、期权等衍生工具，对冲现货市场价格波动所带来的风险，从而确保资产价值的稳定以及利润的可预期性。随着经济全球化与金融市场的深度融合，各类市场主体面临的价格风险日益复杂多变，套期保值的重要性愈发凸显。

以农产品市场为例，农产品的生产周期较长，且易受自然条件、市场供需关系等多种因素影响，价格波动频繁。农产品生产商在种植农作物时，面临着未来农产品价格下跌的风险，若收获时价格大幅下降，将直接削减其销售收入与利润。通过在期